Рынок ссудного капитала сущность, структура

Министерство  образования и  науки Российской Федерации

Государственное образовательное учреждение высшего  профессионального образования

Всероссийский заочный финансово-экономический  институт

Филиал  в г. Барнауле 
 

 
 
 
 
 
 
 
 

Контрольная работа  

по деньги, кредит, банки 

«Вариант  № 13» 
 
 
 

Барнаул 2011 
 
 
 
 

    Содержание

    Введение……………………………………………………………………...3

    1. Рынок ссудного капитала: сущность, структура……………………...4-7

    2. Кредитная система, характеристика  её звеньев……………………..8-14

    3. Рынок ценных бумаг: понятие,  структура………………………….15-20

    Заключение………………………………………………………………...21

    Список  использованной литературы…………………………………...22 
Введение

    В каждом государстве существует финансовый рынок, на котором осуществляется купля-продажа финансовых активов, т.е. наличных денег, депозитов, ценных бумаг, кредитных ресурсов и т.д. Частью финансового рынка является рынок ссудных капиталов, где происходит образование и движение ссудного капитала. На этом рынке аккумулируются временно свободные денежные средства субъектов хозяйствования, сбережения населения и других субъектов (формируется ссудный капитал) и перераспределяется (продается) на основе возвратности в соответствии со спросом и предложением.

    Для определения современного рынка  капиталов необходимо обратиться к  понятию ссудного капитала как экономической категории.

    Ссудный капитал – это денежный капитал, высвобождающийся у одних субъектов и отдаваемые ссуду (во временное пользование с уплатой процентов) другим субъектам.

    Концепция ссудных фондов объясняет источники  формирования ссудного капитала (со стороны  предложения) и направления его  использования (со стороны спроса). Рынок должен обслуживаться особым фондом денежных средств – ссудным фондом. Он формируется за счёт аккумуляции денежных резервов предприятий, амортизационных отчислений, текущих денежных средств бюджета, фонда долгосрочного кредитования, денежных накоплений населения и эмиссии денежных знаков. Эта сумма денежных средств всё время в движении, обслуживая разнообразные потребности. Ресурсы банковского ссудного фонда: деньги в обращении (наличная эмиссия); депозиты до востребования; срочные депозиты и средства в расчетах (расчётный счёт).

    Спрос на ссуды складывается из спроса на инвестиции, спроса государства и землевладельцев для непроизводительного потребления. 
1. Рынок ссудного капитала: сущность, структура.

    Формой  движения ссудного капитала является кредит. Ссудный капитал представляет собой особую историческую категорию капитала, которая возникает и развивается в условиях капиталистического способа производства.

    Основными источниками ссудного капитала служат денежные капиталы (денежные средства), высвобождаемые в процессе воспроизводства. К ним относятся:

    Ÿ амортизационный фонд предприятий, предназначенный для обновления, расширения и восстановления производственных фондов;

    Ÿ часть оборотного капитала в денежной форме, высвобождаемая в процессе реализации продукции и осуществления материальных затрат;

    Ÿ денежные средства, образующиеся в результате разрыва между получением денег от реализации товаров и выплатой заработной платы;

    Ÿ прибыль, идущая на обновление и расширение производства;

    Ÿ денежные доходы и сбережения всех слоев населения;

    Ÿ денежные накопления государства в виде средств от владения государственной собственностью, доходы от производственной, коммерческой и финансовой деятельности правительства, а также положительные сальдо центрального и местных банков.

    За  последние 20-30 лет в качестве источника ссудного капитала все активнее используются сбережения населения, особенно трудящихся слоев. Эта тенденция характерна для США, Англии, Канады, Германии, Франции, Италии, Японии и других стран. Как правило, сбережения населения воплощаются в банковских вкладах, резервах пенсионных фондов, страховых компаний, а также в покупке различных ценных бумаг. [1; С.183]

    Рынок ссудного капитала – это экономический механизм мобилизации и перераспределения ссудного капитала.

    Функции рынка ссудных капиталов определяются его сущностью и ролью, которую он выполняет в системе капиталистического хозяйства, а также задачами по воспроизводству капиталистических производственных отношений.

    Следует выделить пять основных функций рынка  ссудных капиталов:

    1. Обслуживание товарного обращения через кредит.

    2. Аккумуляция, или собирание, денежных  сбережений (накоплений) предприятий,  населения, государства, а также  иностранных клиентов.

    3. Трансформация денежных фондов  непосредственно в ссудный капитал и использование его в виде капиталовложений для обслуживания процесса производства.

    4. Обслуживание государства и населения  как источников капитала для  покрытия государственных и потребительских расходов (учитывая огромную роль рынка ссудных капиталов в покрытии бюджетных дефицитов и финансировании жилищного строительства через ипотечное кредитование в рамках государственно-монополистического капитализма).

    Во  всех четырех случаях рынок выступает  как своеобразный посредник в  движении капитала

    5. Ускорение концентрации и централизации капитала для образования мощных финансово-промышленных групп.

    Указанные функции рынка ссудных капиталов  направлены на поддержание капиталистического способа производства, обеспечение функционирования экономической системы государственно-монополистического капитализма.

      Современная структура рынка ссудных капиталов  характеризуется двумя основными  признаками: временным и институциональным.

      По  временному признаку различают денежный рынок, на котором предоставляются кредиты на период от нескольких недель до одного года, и непосредственно рынок капиталов, где денежные средства выдаются на более длительные сроки: от года до пяти лет (рынок среднесрочных кредитов) и от пяти и более лет (рынок долгосрочных кредитов).

    По  функционально-институциональному признаку современный рынок ссудных капиталов подразумевает наличие двух основных звеньев: кредитной системы (совокупности различных кредитно-финансовых институтов) и рынка ценных бумаг. Последний в свою очередь разделяется на первичный рынок, где продаются и покупаются новые эмиссии ценных бумаг, биржевой (вторичный), где покупаются и продаются ранее выпущенные ценные бумаги, и внебиржевой рынок, где совершается реализация ценных бумаг, которые не могут быть проданы на бирже. Внебиржевой рынок еще называется уличным. 

    

    Рисунок 1. Структура рынка  ссудных капиталов

    Временной и институциональный признаки рынка  ссудных капиталов характерны для всех стран. Вместе с тем о состоянии национального рынка судят по институциональному признаку, т.е. по наличию двух основных ярусов: кредитной системы и рынка ценных бумаг.

    Отражая накопление и движение денежного  капитала, рынок ссудных капиталов органически связан с движением стоимости в ее денежной форме, с образованием и использованием различных денежных фондов в виде кредитных ресурсов и ценных бумаг. Посредством рынка ссудных капиталов как экономической категории можно измерить и определить движение, объем, направление денежных фондов, идущих на развитие капиталистического денежного капитала, воздействие его на социально-экономические отношения.[3; С.69] 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

    2. Кредитная система, характеристика ее звеньев

    Современная кредитная система - это совокупность различных кредитно-финансовых институтов, действующих на рынке ссудных капиталов и осуществляющих аккумуляцию и мобилизацию денежного капитала.

    Через кредитную систему реализуются  сущность и функции кредита. Кредит - есть движение ссудного капитала, т.е. денежного капитала, который отдается в ссуду на условиях возвратности за определенный процент. Кредит обеспечивает трансформацию денежного капитала в ссудный и выражает отношения между кредиторами и заемщиками. При его помощи свободные денежные капиталы и доходы предприятий, личного сектора и государства аккумулируются, превращаются в ссудный капитал, который передается за плату во временное пользование.

    Кредитный механизм — составной элемент хозяйственного механизма, включающий принципы кредитования, кредитное планирование и управление кредитом, условия и методы банковского кредитования, способы его количественного регулирования, взимание платы за кредит. С помощью такого механизма осуществляется кредитная политика.

    Кредитная система тесно связана с денежной, поэтому часто говорят об их совокупности – денежно-кредитной системе. Традиционно кредитная система рассматривается в двух аспектах: функциональном и институциональном.

    С точки зрения функционального аспекта, под кредитной системой понимается совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования, т.е. кредитная система представлена банковским, коммерческим, потребительским, государственным и международным кредитором. Всем этим видам кредита свойственны специфические формы отношений и методы кредитования. Реализуют и организуют эти отношения специализированные учреждения, образующие кредитную систему во втором (институциональном) понимании.

    С точки зрения институционального аспекта, кредитная система представляет собой совокупность кредитных институтов, создающих, аккумулирующих и предоставляющих денежных средств в соответствии с основными принципами кредитования. Ведущим звеном институциональной структуры кредитной системы являются банки.[4; С.256]

    Кредитная система состоит из трех звеньев:

• центрального банка (центр кредитной системы);
• банковского сектора (коммерческие банки);
• специализированных небанковских кредитно-финансовых институтов (страховых компаний, пенсионных фондов, инвестиционных, финансовых, лизинговых компаний, ссудо-сберегательных ассоциаций, кредитных союзов и др.).

    Банковская  система (основное звено кредитной системы) – совокупность различных банков и экономических отношений между ними. Это корреспондентские отношения на основе платности, возвратности и т.п.

    Все банковские системы принято делить на виды. По степени централизации управления и характеру взаимодействия банковских организаций они бывают централизованными (административными) и рыночными. Централизованные банковские системы существуют в условиях командно-административной экономики и характеризуются государственной монополией на банковское дело. По сути, в такой ситуации в стране функционирует один или несколько государственных банков с множеством отделений на местах. Рыночная банковская система основана на различных формах собственности на банки. Она предполагает функционирование множества банков, различающихся организационной формой, спецификой операций и т.д. За банковской деятельностью осуществляется надзор, ее регулирование происходит преимущественно экономическими методами.