Анализ хозяйственной деятельности предприятия

Невыполнение какого-либо из первых трех неравенств свидетельствует о  том, что ликвидность баланса  в меньшей или большей мере отличается от абсолютной.

В нашем случае у ООО “Стройиндустрия-Сервис”  наблюдается ликвидность отличная от абсолютной, так как:

А1 меньше П1;

А2 больше П2 (не во всех случаях);

А3 больше П3;

А4 больше П4.

Невыполнение какого-либо из приведенных  выше неравенств свидетельствует о  том, что ликвидность баланса  отличена от абсолютной.

Показатели ликвидности баланса:

 

Таблица 6

Название коэффициента	01.01.07	01.01.08	01.01.09	Изменения за два периода
1. Коэффициент текущей  ликвидности (формула 1 стр. 18) Ктл = АII/О	0,59	0,84	0,53	+0,25; -0,31
Коэффициент быстрой ликвидности (формула 2 стр. 18) Кбл = (НЛА + БРА)/О	0,23	0,44	0,09	+0,21; -0,35
Коэффициент абсолютной ликвидности (формула 3 стр. 18) Кал = НЛА/О	0,004	0,002	0,007	-0,002; +0,005
4. Чистые оборотные средства (оборотные средства - краткосрочные  обязательства)	-662	-726	-3682	-64; -2956

Вывод (таблица 6.): коэффициент текущей  ликвидности ниже своего рекомендующего значения 2, он дает общую оценку ликвидности  активов, показывая сколько рублей текущих активов (оборотных средств) приходится на 1 рубль текущих обязательств. Предприятие не погашает свои краткосрочные  обязательства за счет текущих активов, следовательно если текущие активы не превышают по величине текущие  обязательства, предприятие может  рассматриваться как находящиеся  в предкризисном состоянии. В  данном случае наблюдается занижение  коэффициента, следовательно предприятие  не может погашать свои текущие обязательства  за счет текущих активов.

Значение коэффициента быстрой  ликвидности на 01.01.07 составляет 0,23; на 01.01.08 коэффициент равен 0,44; на 01.01.09 данный коэффициент равен 0,09. За все  проанализируемые годы значения данного  коэффициента меньше нормативного значения 0,8. Это свидетельствует о низкой платежеспособности предприятия.

Коэффициент абсолютной ликвидности  на 01.01.07 равен 0,004; на 01.01.08 данный коэффициент  составляет 0,002; на 01.01.09 равен 0,007. Все  эти значения меньше нормативного значения 0,2. Это свидетельствует о том, что часть краткосрочных обязательств не может быть погашена немедленно.

Как видно из расчетов в таблице 6., чистые оборотные средства отсутствуют  на данном предприятии за все проанализируемые периоды.

Показатели данной группы предназначены  для оценки общей эффективности  вложения средств в данное предприятие.

Расчет коэффициентов текущей  ликвидности. Обеспеченности собственными средствами, коэффициента восстановления платежеспособности.

Экономический смысл приведенных  показателей следующий:

· коэффициент Ктл характеризует  общую обеспеченность предприятия  оборотными средствами для ведения  хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств предприятия;

· коэффициент Кос характеризует  долю собственных оборотных средств  в общей их сумме;

· коэффициент Кв показывает наличие  реальной возможности у предприятия  восстановить, либо утратить свою платежеспособность в течении определенного периода;

За отчетный период (Т) принимаем  значение 1 года (12 месяцев).

Основанием для признания структуры  баланса неудовлетворительной , а  предприятия неплатежеспособным является выполнение одного из следующих условий: Ктл <2 либо Кос <0,1.

Кос= оборотные средства

Ктл= краткосрочные обязательства

Ктл,к+6/Т*(Ктл,к-Ктл,н)

Кв= 2 http://ozenka-biznesa.narod.ru/glava8.htm

 

Коэффициенты текущей ликвидности

Таблица 7

Наименование позиций	01.01.07	01.01.08	01.01.09	Изменения за два периода
Коэффициент текущей ликвидности (Ктл)	0,59	0,84	0,53	+0,25; -0,31
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Кос)	-0,70	-0,19	-0,87	+0,51; -0,68
Коэффициент восстановления платежеспособности (Кв)	0,485

Вывод (таблица 7.): Ктл < 2, Кос<0,1 структура  баланса за два отчетных периода  неудовлетворительная, а предприятие  неплатежеспособное. ООО «Стройиндустрия-Сервис»  необеспеченно оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных  обязательств предприятия.

Коэффициент Кв меньше 1,а значит величина коэффициента восстановления платежеспособности не подтверждает возможность предприятия  в течение 6 месяцев добиться ее восстановления.

Деловая активность проявляется в  динамичности развития коммерческой организации, достижении поставленных целей, эффективном  использовании экономического потенциала. Оценивая деловую активность ООО  «Стройиндустрия-Сервис» имеет смысл  проанализировать и сравнить эффективность  использования ресурсов организации.

2.2.4 Оценка деловой активности

Деловая активность проявляется в  динамичности развития коммерческой организации, достижении поставленных целей, эффективном  использовании экономического потенциала. Оценивая деловую активность ООО  “Стройиндустрия-Сервис” было выбрано  проведем анализ и сравним эффективность  использования ресурсов организации. В таблице 8 приведены наиболее распространенные показатели, применяемые в ходе данного  анализа.

Оценка деловой активности:

Таблица 8

Показатель	Иден-ор	Ед. измерения	Формула расчета	01.01.07	01.01.08	01.01.09	Темп изменения,%	Отклонение
Выручка от реализации	ВР	тыс.руб	стр. 010 ф.2	6090	26110	67203	428,7 257,4	+20020 +41093
Прибыль	ПО	тыс.руб	стр. 140 ф.2	55	44	128	80 290	-11 +84
Производитель ность труда	ПТ	тыс.руб	ПТ=ВР/число сотрудн.(45)	135,3	580,2	1493,4	429 257	+444,9 +913,2
Фондоотдача	Ф	руб.руб	Ф=ВР/стр. 120 ф.1	8,86	33,69	17,41	380,2 51,67	+24,83 -16,28
Оборачиваемость средств  в расчетах: в оборотах в днях	ОРо ОРд	число оборо тов, число дней	ОРо=ВР/стр. 240 ф.1 ОРд=360/ОРо	32,05 11,23	17,02 21,15	226,27 1,59	53,1 1329; 188 7,51	-15,03 +209,2; +9,92 -19,56
Оборачиваемость запасов: в оборотах в днях	ОЗо ОЗд	число оборо тов, число дней	ОЗо=ВР/стр. 210 ф.1 ОЗд=360/ОЗо	10,91 33	15,66 23	20,58 17,5	143,5 131,4; 69,69 76,08	+4,75 +4,92; -10 -5,5
Продолжительность операционного  цикла	ПЦ	число дней	ПЦ=ОРд+ОЗд	44,23	44,15	19,09	99,81 43,2	-0,08 -25,06
Оборачиваемость собственного капитала	ОСК	число оборотов	ОСК=ВР/стр. 410+470 ф.1	225,5	532,85	379,7	236,3 71,26	+307,3 -153,15
Оборачиваемость общего капитала	ООК	число оборотов	ООК=ВР/баланс	3,71	5,77	8,33	155,5 144,4	+2,06 +2,56

Исходя из данных таблицы 8., видно, что выручка от реализации услуг  ремонтно-строительных и монтажных  работ на 01.01.08 существенно возросла на 20020 тыс.руб по отношению к 01.01.07, так же на 01.01.09 выручка существенно  возросла на 41093 тыс.руб. по отношению  к 01.01.08, тем изменения составил соответственно 428,7% и 257,4%.

Показатель фондоотдачи, исходя из данных таблицы, на 01.01.08 вырос на 380,2% по сравнению с 01.01.07, на 01.01.09 данный показатель сократился на 51,67% по сравнению  с 01.01.08, что можно рассматривать  как негативный фактор.

Анализируя оборачиваемость можно  сделать следующие выводы: по состоянию  на 01.01.08 оборачиваемость расчетов с  дебиторами снизилась на 51,3%, по отношению  с 01.01.07,что можно считать как  неблагоприятный фактор, однако на 01.01.09 оборачиваемость расчетов с  дебиторами существенно возросла и  составила 1329% по отношению к 01.01.08, что  является очень хорошим показателем.

Оборачиваемость запасов имеет  положительную динамику, исходя и  данных таблицы наблюдается рост количества оборотов за два анализируемых  периода, то есть сократилось время  роста финансовых ресурсов в данном виде оборотных активов.

Продолжительность операционного  цикла на 01.01.08 (44,15)почти не изменилась по сравнению с 01.01.07 (44,23) годом, но на 01.01.09 продолжительность операционного  цикла существенно сократилась  и составила 19,09 дней.

Вывод: исходя из данных таблицы 8., можно  сделать вывод о том, что происходит рост деловой активности. Это можно  судить по разделу - прибыль организации, в котором происходит рост на протяжении двух анализируемых периодов. Так  же видно что показатель оборачиваемости  общего капитала имел рост за два анализируемых  периода. Показатели оборачиваемость  с дебиторами и оборачиваемость  запасов так же существенно выросли  что должно благоприятно сказаться  на организации.

При анализе отчета о прибылях и  убытках было выявлено, что фирма  получила прибыль за три анализируемых  периода (2006, 2007, 2008). Рассмотрим подробнее  эту ситуацию основываясь на данных отчетной бухгалтерской формы №2 ООО “Стройиндустрия-Сервис” (приложение №2).

Прибыль (убыток) до налогообложения  складывается за счет прибыли (убытка) от продаж, операционных доходов за вычетом операционных расходов, а  так же за счет внереализационных  доходов, уменьшенных на сумму внереализационных  расходов.

По данным отчетов за 2006, 2007 и  за 2008 годы можно наблюдать отсутствие прибыли от продаж за все вышеперечисленные  периоды. Причиной этому являются большие  управленческие расходы фирмы ООО  «Стройиндустрия-Сервис», а также  большая себестоимость оказанных  фирмой услуг.

Однако несмотря на отсутствие прибыли  от продаж в 2006, 2007, 2008, организация всё-таки получила прибыль до налогообложения  во всех анализируемых периодах (стр. 140, форма №2) за счет прочих доходов (стр. 090, форма №2). И в заключении можно видеть положительные результаты чистой прибыли, хотя незначительные.

Анализ рентабельности и доходности.

Прежде следует сказать что  при анализе рентабельности и  доходности мы будем использовать следующие  понятия - рентабельность по отношению  к материальным активам, и доходность - по отношению к финансовым активам  и капиталу.

Существует множество коэффициентов  рентабельности (доходности), приведем основные из них в следующей таблице.

Анализ рентабельности.

Таблица 9

Показатель	Отчетная форма	Формула расчета	2006	2007	2008	Отклонение
Чистая прибыль	2	стр140-150-180 или 190	1	26	64	+25;+38
Рентабельность услуг	2	стр050/010	-0,05	-0,006	-0,001	+0,056; +0,005
Рентабельность основной деятельности	2	стр050/(020+040)	-0,046	-0,006	-0,001	+0,04; +0,005
Рентабельность собственного капитала	1 и 2	стр190/(410+470)	0,037	0,53	0,36	+0,493; -0,17
Период окупаемости собственного капитала	1 и 2	стр(410+470)/190	27	1,884	2,765	-25,116; +0,881

Показатели, полученные в ходе расчета  довольно-таки не плохие. Чистая прибыль  присутствует во все анализируемых  периодах, в 2007 и 2008 годах это особенно заметно в отличие от 2006. Следовательно  наблюдается и положительная  динамика за все анализируемые периоды  в расчете рентабельности собственного капитала.

Рентабельность услуг, а также  рентабельность основной деятельности отрицательна на всех анализируемых  периодах, только в 2008 году данные показатели увеличились, но по-прежнему отрицательны.

Основываясь на полученных данных, которые  характеризуют результативность финансово-хозяйственной  деятельности предприятия можно  сделать вывод, что:

Предприятие за 2006 и 2007 года предприятие  стало практически нерентабельным, но имеет чистую прибыль полученную прежде всего за счет прочих доходов. Однако результаты 2008 года показывают что предприятие стало немного  лучше справляться с некоторыми своими проблемами, так можно заметить что убыток от продаж стал сокращаться  и на 2008 год составил 64000р. По сравнению  с 160000р. в 2007 году и 299000р. в 2006 году. (подробнее  см. в приложении 2). Но как уже  было сказано выше, чистый доход  организации ООО “Стройиндустрия-Сервис”  складывается прежде всего из прочих доходов. Хотелось бы отметить и тот  факт что данная организация имеет  очень высокую себестоимость  своих услуг и очень высокие  управленческие расходы, вместе которые  по отношению к выручке составляют примерно 100% и даже превышают.