Разработка мероприятий по повышению эффективности управления финансовыми рисками

СОДЕРЖАНИЕ

 

 

 

    ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………4

 

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ РИСКАМИ………………………………………………………………7

 

1.1. Финансовые риски  и их классификация…………………………….7

 

1.2. Система управления  финансовыми рисками………………………19

 

1.3. Методы переноса финансовых рисков……………………………..28

 

2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКОГО СОСТОЯНИЯ БАНКА ( НА ПРИМЕРЕ ОАО «СВЯЗЬ-БАНК»).….43

 

2.1. Экономическая характеристика банка ОАО Связь-Банка………….43

 

2.2. Оценка финансового  состояния коммерческого банка…ОАО      «Связь-Банка»………………..…………………………………………...47

 

2.3. Управление ликвидностью ОАО «Связь-Банка»…………..……...57

 

3.  РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ  ПО ПОВЫШЕНИЮ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ РИСКАМИ.68

 

3.1. Оценка уровня риска  кредитного портфеля с помощью различных моделей……………………………………………………………………68

 

3.2. Оценка влияния  банковских рисков на управление  активами и пассивами банка………………………………………………………….75

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………..78

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ…………………………80

 

Приложение………………………………………………………………83

 

Приложение 1…………………………………………………………….83

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Риск является неотъемлемым элементом деятельности кредитных организаций, в связи с чем возникает потребность в разработке мер по минимизации риска. Противоречивое отношение к риску в нашей стране послужило основой для существования полярных точек зрения по поводу его сущности - от полного игнорирования риска, и как следствие, недостаточного использования его в реальной экономической практике, до признания необходимости учета всех случайных факторов.

Деятельность каждого  хозяйствующего субъекта направлена на получение прибыли, которая является ключевым фактором стабильного развития. Но в условиях меняющейся внешней  и внутренней конъюнктуры иногда происходит ее снижение или наступает даже банкротство банков. Поэтому актуальной является задача количественной и качественной оценки рисков, их страхование.

Актуальность и многоаспектный характер проблем риска обусловили интерес к нему со стороны многих  ученых. Проблеме сущности риска посвятили свои работы Р.Д. Баззел, И.А. Бланк, А.П. Градов, А.М. Дубров, Б.А. Лагоша, Г. B Марковиц,  Н.Я. Петраков, В.И. Ротарь, В.Т. Севрук, Э.А. Уткин, Е.Ю. Хрусталев,   В.А. Чернов, Л.Г. Шаршукова.   В работах  С.Н. Анохина, П.Г. Грабовый,  О.В. Забелиной,  Р.М. Качалова, Г.Б. Клейнер и  В.Л.Тамбовцева рассмотрены вопросы оценки и страхования  риска в деятельности хозяйствующего субъекта.

  Отдельные аспекты  оценки риска, финансовый механизм  управления им (в том числе страхование и перестрахование) изучали такие ученые, как И.Т. Балабанов, М.И. Басаков, А.А. Первозванский, Л.А. Филиппов, Н.В. Хохлов, В.В. Черкасов, А.Л. Черненко,  К.Е. Турбина, В.В. Шахов.  Исследуемая проблема отражена также в работах K. Редхет, С.Хъю,  Дж. Маглер, Л. Перридон, М. Штейнер, А. Виллиамс, Р. Хайнц, К. Хернден, А. Мор.

Изучение и обобщение  результатов проведенных исследований показало, что в научной литературе нет единого методологического  подхода к определению риска, отсутствуют общие принципы построения классификации риска, существуют нерешенные вопросы его измерения, выбора и принятия управленческих решений в современных условиях.

Целью дипломной работы является обоснование экономической оценки и  страхования хозяйственного риска и мероприятий по его снижению для обеспечения эффективного функционирования кредитных организаций.

Поставленная цель определила необходимость решения следующих  основных задач:

-  раскрытие сущности и содержания,  уточнение существующих определений понятия финансового риска для выявления уровня неопределенности в ожидаемом результате;

- разработка обобщенной  классификации  хозяйственного  риска, что во многом  определяет  эффективность управления риском;

- выявление стохастических  особенностей хозяйственной деятельности для возможности снижения степени риска;

- обоснование  методов  оценки и страхования рисков  субъектов, в наибольшей степени  приемлемых для кредитных организаций,  обеспечивающих  их стабильное развитие;

- разработка рекомендации  по оценке и комплексному страхованию  рисков  предприятий для экономической эффективности функционирования  хозяйствующего субъекта.

Объектом дипломной работы является деятельность хозяйствующих субъектов в условиях риска и неопределенности (на примере кредитных организаций).

Предметом дипломной работы является система управленческих отношений, определяющих развитие предприятия в условиях воздействия риска и неопределенности.

Теоретическую и методологическую базу дипломной работы составляют разработки и научные концепции, изложенные в трудах отечественных и зарубежных ученых. Исследование базируется на экономической теории, теории управления. В процессе выполнения работы применялись методы системного, экономико-математического анализа, метод экспертных оценок, принципы и методы моделирования вероятностных процессов. Информационной основой работы явились законодательные правовые  и нормативные документы РФ, материалы Федеральной службы статистики России,  данные бухгалтерской отчетности, научных статей и периодической печати.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. теоретические основы управления финансовыми рисками

1.1. Финансовые риски и их классификация

 

 

Риском называется неопределенность в отношении наступления того или иного события в будущем. В банковском деле риск означает вероятность  того, что произойдет событие, которое  неблагоприятно скажется на прибыли или капитале банка. Риск и неопределенность являются предметом изучения многих отечественных и зарубежных ученых экономистов и математиков. Из раскрытия экономической сущности указанных терминов Ф. Найтом следует, что неопределенность связана с недостаточностью информации о ситуации, т.е. необходимо осознание наличия проблемы, она изменяет требования к управлению¹.

Банковские риски (англ. bank risks) – это вероятность финансовых потерь и банкротств в процессе банковской деятельности². Функционирование банка как высокорентабельного предприятия в сфере денежного обращения, стремящегося к получению максимального дохода, сопряжено с многочисленными рисками, в т.ч. непредсказуемого характера. Рис банка никогда не равен нулю.

Банковские риски классифицируют в зависимости от состава клиентов банка, методов оценки, степени риска, распределения во времени, особенностей их учета, возможности минимизации, методов регулирования. В зависимости от методов расчета выделяют риски совокупные (общие) и частные.

Банковские риски определяют обычно как опасность, угрозу потерь, вытекающих из специфики банковских операций, хотя такое определение  не совсем точно, так как относится  к рискам отдельных банков, поэтому, точнее называть банковскими рисками вероятность потерь в процессе банковской деятельности³.

Поскольку производство банковских кредитных услуг, необходимых  для удовлетворения потребности  в заемных средствах, требует  времени, то это является источником двух видов неопределенности, связанных  с изменением финансового состояния заемщика и изменением состояния рынка банковских услуг.

Существуют большие  классы кредитных ситуаций, применительно  к которым такую процедуру  нельзя реализовывать даже научными методами. В этом случае можно воспользоваться вероятностным суждением. Возможны два способа выработки вероятностных суждений: первый – априорный (теоретический) расчет; второй – эмпирическим методом, т.е. статистической обработкой реальных фактов. Первый тип практически не встречается в практике кредитования, а второй весьма распространен. Риск кредитования можно оценить путем обобщения результатов, полученных опытным путем. Практическое различие между априорной и статистической вероятностью зависит от точности классификации группируемых случаев.

Существует множество различных классификаций рисков, связанных с банковской деятельностью.

Риски обычно подразделяются на три категории:

• финансовые;
• функциональные;
• прочие по отношению к банку внешние риски.

Финансовые риски связаны  с непредвиденными изменениями в объемах, доходности, стоимости и структуре активов и пассивов. Функциональный риск имеет отношение к процессу создания любого продукта или оказания услуги и ему подвержена деятельность каждого банка. Финансовые и функциональные риски обычно подразделены на ряд подкатегорий.

К финансовым рискам относят:

1. Кредитный риск.
2. Риск ликвидности.
3. Ценовые риски.
4. Риск изменения процентных ставок.
5. Базисный риск.
6. Валютный риск.
7. Рыночный риск.
8. Риск инфляции.
9. Риск неплатежеспособности.

"Финансовые риски  (Financial Risks) - возможность непредвиденных финансовых потерь (снижения прибыли, доходов, потери капитала и т.п.) в ситуации неопределенности условий финансовой деятельности предприятия"⁴. Что именно чаще всего понимается под финансовым риском, сказать вообще невозможно, так как определения этого понятия в ГК РФ нет.

Можно было бы считать  описание, приведенное в п. 2 ст. 929 ГК РФ, исчерпывающим определение  предпринимательских рисков, однако имеется одно "но": словосочетание "предпринимательские риски" имеет  вполне определенное с точки зрения русского языка лексическое значение: риски, сопутствующие предпринимательской деятельности. А это вовсе не сводится только к тому, что перечислено в указанной статье (представляется, что любой предприниматель был бы весьма удовлетворен, если бы на самом деле весь спектр рисков, сопутствующих его деятельности, сводился только к этим двум рисковым факторам).

Таких рисков много, и  имеют они самую различную  природу. Это и риски возможной  гибели или повреждения имущества  предпринимателя, и технические риски (включая риски при проведении строительно-монтажных работ, риски поломок оборудования в ходе испытаний или эксплуатации), и риски, связанные с возможным привлечением предпринимателя к ответственности как подрядчика при проведении каких-либо работ, и т.д.

Оценка и управление рисками, в особенности финансовыми, в банковском законодательстве становятся более актуальными и освещаемыми ввиду своего огромного значения для всех участников банковской системы России⁵. Тема управления рисками становится все более и более существенной как в мировом масштабе, так и в масштабе банковской системы России. Все большее количество иностранных финансовых институтов приходят на рынок банковских услуг России. При этом большая часть таких инвестиций приходится именно на покупку уже работающих российских банков. Такая интеграция в мировую банковскую систему предъявляет к российским банкам высокие требования к использованию современных методов оценки и управления рисками, и в первую очередь финансовыми⁶.

После вступления в силу стандарт МСФО IFRS 7 "Финансовые инструменты: раскрытие информации", в соответствии с которым с отчетного периода, необходимо отражать в составе финансовой отчетности способы управления рисками, а также характер и объем рисков, возникающих по финансовым инструментам⁷.

В соответствии с Положением Банка России от 16.12.2003 № 242-П "Об организации  внутреннего контроля в кредитных  организациях и банковских группах"⁸ под банковским риском понимается присущая банковской деятельности возможность (вероятность) понесения кредитной организацией потерь и (или) ухудшения ликвидности вследствие наступления неблагоприятных событий, связанных с внутренними факторами (сложность организационной структуры, уровень квалификации служащих, организационные изменения, текучесть кадров и т.д.) и (или) внешними факторами (изменение экономических условий деятельности кредитной организации, применяемые технологии и т.д.).

В целом все банковские риски можно разделить на две  большие группы - "финансовые" и "нефинансовые". В данной статье подробно остановимся на финансовых рисках, их оценке, управлении и регулировании со стороны Банка России.

Прежде всего необходимо отметить, что в настоящее время  в законодательных актах Банка  России или других надзорных ведомств нет четкого разделения рисков на "финансовые" и "нефинансовые".

Традиционно к финансовым рискам относят:

- кредитный риск;

- рыночный риск (валютный, фондовый, процентный);

- риск ликвидности.

Наиболее значимым видом  финансовых, да и нефинансовых рисков, присущих кредитным организациям, является кредитный риск, так как основная часть активов кредитных организаций представляет ссудную и приравненную к ней задолженность, а проценты, полученные по размещенным ссудам, являются основной составляющей доходов.