Анализ прибыли и рентабельности предприятия ООО «Элит»

Продолжение таблицы 2.1

     Как показывают данные таблицы 2.1, по сравнению  с 2009 годом в 2010 году произошло увеличение выручки от продажи товаров (работ, услуг) на 26,8% (или на 34586 тыс. руб.) с  одновременным увеличением себестоимости  на 24,4% (27797 тыс. руб.). Валовая прибыль  увеличилась на 6789 тыс. руб. (45,1%) при  одновременном увеличении коммерческих и управленческих расходов на 2089 и 947 тыс. руб. соответственно, что в итоге  привело к снижению прибыли от продаж по сравнению с валовой  прибылью. Однако в целом прибыль  от продаж увеличилась на 3753 тыс. руб. или на 57,7%.

      В целях анализа можно воспользоваться  методическими положениями по оценке финансового состояния предприятий  и установлению неудовлетворительной структуры баланса, в которых  определена система критериев для  определения неплатежеспособных предприятий. Система состоит из трех показателей:

     1) коэффициента текущей ликвидности;

     2) коэффициента абсолютной ликвидности;

     3) коэффициента финансовой независимости.

     Структура баланса предприятия признается неудовлетворительной, а предприятие - неплатежеспособным, если коэффициент текущей ликвидности на конец отчетного периода имеет значение < 2.

     Рассчитаем  коэффициент текущей ликвидности (формула 2.1), который показывает степень, в которой оборотные активы покрывают  краткосрочные обязательства предприятия.

      К_{тек/ликвидности} = Оборотные активы (с.290)\Текущие обязательства (с.610 + с.620 + с.630 + с.660)                                                                                             (2.1)

     К_{тек/ликвидности} = 13349 / 3145 = 4,2 – на 2009г.;

      К_{тек/ликвидности}   = 17021 / 8646 = 2,0 – на 2010 г.

      Коэффициент текущей ликвидности ООО «Элит» остается в норме, хотя и значительно снизился в 2010 году по сравнению с 2009 годом с 4,2 до 2,0, за счет значительного увеличения величины текущих обязательств при незначительном росте оборотных активов. Данный коэффициент показывает, сколько рублей оборотных средств приходится на 1 рубль краткосрочной задолженности. Значение его свидетельствует о том, что Общество в состоянии покрыть все свои текущие обязательства за счет имеющихся оборотных средств.

     Мгновенную  ликвидность предприятия характеризует  коэффициент абсолютной ликвидности (формула2.2), который показывает, какая часть краткосрочных обязательств, может быть погашена в ближайшее время за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений. Рекомендуемое значение  данного коэффициента  0,2.

      К_{абс/ликвидности} = (с.260 + с.250) \ с.690                                                        (2.2)

      К_{абс/ликвидности} = (667 + 0) / 3145 = 0,21 – на 2009 г.;

      К_{абс/ликвидности} = (1786 + 0) / 9327 = 0,19 – на 2010 г.

      Коэффициент абсолютной ликвидности находится  практически в норме (не ниже 0,2) и  в период с 2009 по 2010 год он незначительно  уменьшился на 0,02 за счет пропорционального  увеличения суммы краткосрочных  финансовых вложений и денежных средств  и увеличения величины краткосрочных  обязательств. Это свидетельствует  о том, что Общество в состоянии  погасить 19% своих краткосрочных  обязательств немедленно за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений.

     Финансовую  устойчивость предприятия можно  определить  с помощью коэффициента финансовой независимости (формула 2.3):

      К_{фин. независимости} = Собственный капитал \ Суммарный актив                   (2.3)

     Коэффициент финансовой независимости показывает, какую долю занимает собственный  капитал во всем капитале предприятия. Рекомендуемые значения: 0,5 – 0,8.

      К _{фин независимости} = 12278 / 15423 = 0,8 – на 2009 г.;

      К _{фин независимости} = 9872 / 19199 = 0,5 – на 2010 г.

      В нашем случае коэффициент финансовой независимости в 2010 году соответствует  норме, хотя в 2009 году был немного  выше и соответствовал верхнему ограничению  рекомендуемого значения. За счет значительного  снижения величины собственного капитала в 2010 году (на 19,6%) коэффициент финансовой независимости снизился на 0,3 пункта. Это свидетельствует о том, что  собственники полностью финансируют  ООО «Элит». В компании большую  долю составляет собственный капитал, низкий риск неплатежеспособности.

      По  произведенным расчетам можно сделать  вывод, оформленный в таблице 2.2

Таблица 2.2 – Сравнительная оценка критериев  для определения платежеспособности ООО «Элит»

      Таким образом, по рассчитанным коэффициентам  можно сказать, что ООО «Элит» является финансово независимым и платежеспособным. Собственники полностью финансируют Общество и оно в состоянии погасить кредиторскую задолженность. Однако наблюдается тенденция к снижению данных показателей в 2010 году.

      Для определения финансовой устойчивости ООО «Элит» используем коэффициенты мобильности и автономии, оформленные в таблице 2.3.

Таблица 2.3 – Коэффициенты, определяющие финансовую устойчивость ООО «Элит»

       Коэффициент собственности (автономии)  исчисляется отношением собственного  капитала (собственных средств) к  общей величине имущества организации.  Нормальное значение этого показателя 0,7. По расчетам видно, что показатель  в 2010 году уменьшился на 0,26 пункта, что означает уменьшение финансовой  независимости предприятия и  не соответствует норме. 

       Коэффициент мобильности (маневренности собственных  средств) исчисляется как частное  отношения собственных оборотных  средств (расчетная величина) к общей  величине собственных средств. Норма  этого коэффициента от 0,2 до 0,5. Верхняя  граница этого показателя означает большие возможности для финансовых маневров у организации. В данном случае коэффициент выше нормы, и  в 2010 году увеличивается на 1,38 пункта.

      Проведем  анализ по оценке эффективности использования  основных фондов Общества. Данные расчеты  представлены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Оценка эффективности использования  основных средств ООО «Элит»

     Продолжение таблицы 2.4

     Заметное  увеличение фондоотдачи говорит  о том, что на 12,92 пункта возрос объем  продаж на 1 руб. стоимости основных фондов. Фондоотдача увеличилась  за счет увеличения объема реализованной  продукции при незначительном увеличении внеоборотных активов. Уменьшение показателя фондоемкости на 0,003 пункта свидетельствует об увеличении реализации продукции на 1 рубль основных производственных фондов. Положительная тенденция – это увеличение фондовооруженности за счет увеличения внеоборотных активов при неизменной численности персонала Общества. Фондовооруженность характеризует степень вооруженности работников предприятия основными фондами. 

Таблица 2.5- Технико-экономические и финансовые показатели ООО «Элит»