Цели, содержание и методы финансового состояния предприятия

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ  ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО                 ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ 
«СИБИРСКАЯ АКАДЕМИЯ ГОСУДАРСТВЕННОЙ СЛУЖБЫ» 

ИНСТИТУТ  ПЕРЕПОДГОТОВКИ СПЕЦИАЛИСТОВ 

    КАФЕДРА ФИНАНСОВ  И КРЕДИТА                                                                                                                                (кафедра) 

                                      Финансовый менеджмент

(дисциплина) 
 
 

                                     
 
 

                                                Новосибирск   2011г.

 

Тема: Цели, содержание и методы финансового состояния предприятия

План:

Введение:

1 Финансовый  анализ в организации

2 Внутрифирменное  финансовое планирование

3 Финансовый  план организации

Заключение

Список используемой литературы 

Введение 

В настоящее  время, когда предприятия приобретают  все большую самостоятельность  и несут полную ответственность  за результаты своей производственно-хозяйственной  деятельности перед совладельцами (акционерами), работниками, банком и  кредиторами, значение анализа финансового состояния предприятия в комплексном анализе деятельности возросло.

Финансы - это  совокупность экономических денежных отношений, возникающих в процессе производства и реализации продукции, включающих формирование и использование денежных доходов, обеспечение кругооборота средств в воспроизводственном процессе, организацию взаимоотношений с другими предприятиями, бюджетом, банками, страховыми организациями и др.

Исходя из этого, финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста рентабельности, инвестиционной привлекательности, т.e. улучшение финансового состояния предприятия.

Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.

Рыночная экономика  способствует не только усилению, но и  качественному изменению роли финансового  анализа, который превращается в  основной метод оценки финансового  состояния предприятия. Он позволяет  выявить эффективность использования ресурсов, оценить рентабельность и финансовую устойчивость хозяйствующего субъекта, установить его положение на рынке, а также количественно измерить степень рискованности деятельности и конкурентоспособность.

 

Финансовый анализ в организации 

Одно из важнейших  условий успешного управления финансами  организации — проведение анализа  его финансового состояния. Финансовое состояние организации характеризуется  совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств.

Анализ финансового  состояния — непременный элемент  как финансового менеджмента  в организации (на предприятии), так  и его экономических взаимоотношений  с партнерами, финансово-кредитной  системой.

Цели  финансового анализа:

выявление изменений показателей финансового состояния; определение факторов, влияющих на финансовое состояние; оценка количественных и качественных изменений финансового состояния;оценка финансового положения на определенную дату; определение тенденций изменения финансового состояния организации.

Группы потребителей, которым необходимы результаты анализа  финансового состояния:

менеджеры организаций  и финансовые менеджеры. Для менеджеров важна оценка эффективности принимаемых  ими решений, используемых в хозяйственной деятельности ресурсов и полученных финансовых результатов;

собственники (в  том числе акционеры). Им важно  знать отдачу от вложенных в предприятие  средств, прибыльность предприятия, а  также уровень экономического риска  и вероятность потери своих капиталов;

кредиторы и  инвесторы Их интересует оценка возможности  возврата выданных кредитов и возможности  предприятия реализовать инвестиционную программу;

поставщики. Для  них важна оценка оплаты поставленной продукции, выполненных услуг и  работ.

Одна из важных функций финансового менеджера — консультирование руководства предприятия по финансовым вопросам. В настоящее время разработкой специальных аналитических программ занимается ряд фирм.

Анализ  финансового состояния  предприятия включает этапы:

•    предварительной (общей) оценки финансового состояния предприятия и изменений его финансовых показателей за отчетный период;

•    анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия;

•    анализ кредитоспособности предприятия и  ликвидности его баланса;

•    анализ оборачиваемости активов;

•    анализ финансовых результатов предприятия;

•    анализ потенциального банкротства предприятия.

Для проведения анализа финансового состояния  предприятия используются определенные методы и инструментарий:

сравнение - когда финансовые показатели отчетного периода сравниваются либо с плановыми, либо с показателями за предыдущий период (базисными);

группировки —  показатели группируются и сводятся в таблицы, что дает возможность  проведения аналитических расчетов, выявления тенденций развития отдельных явлений и их взаимосвязи, выявления факторов, влияющих на изменение показателей;

цепных подстановок  — заключается в замене отдельного отчетного показателя базисным, все  остальные показатели остаются неизменными. Этот метод дает возможность определить влияние отдельных факторов на совокупный финансовый показатель.

В качестве инструментария для финансового анализа широко используются финансовые коэффициенты — относительные показатели финансового  состояния предприятия, которые выражают отношение одних абсолютных финансовых показателей к другим. Финансовые коэффициенты используются:

- для количественной  характеристики финансового состояния;  сравнения показателей финансового  состояния конкретного предприятия  с аналогичными показателями других предприятий или среднеотраслевыми показателями;

- выявления  динамики развития показателей  и тенденций изменения финансового  состояния предприятия; определения  нормальных ограничений и критериев  различных сторон финансового  состояния.

Система критериев для определения неудовлетворительной структуры баланса неплатежеспособных предприятий:

- коэффициент  текущей ликвидности;

- коэффициент  обеспеченности собственными оборотными  средствами;

- коэффициент  восстановления (утраты) платежеспособности.

Сравнительный аналитический баланс позволяет  упростить работу по проведению:

- горизонтального  анализа, дает характеристику  изменений показателей за отчетный  период;

- вертикального  анализа - характеризует удельный  вес показателей в общем итоге  (валюте) баланса предприятия.

Внутрифирменное финансовое планирование

Цели внутрифирменного планирования:

обеспечение оптимальных  возможностей для успешной хозяйственной  деятельности, получение необходимых  для этого средств; достижение конкурентоспособности  и прибыльности предприятия; планирование доходов и расходов предприятия, движения его денежных средств. 

Исходя из этих целей внутрифирменное финансовое планирование — это многоплановая  работа, состоящая из ряда взаимосвязанных  этапов, таких как:

анализ ситуаций и проблем ~ заключается в изучении фактических данных за предыдущий период. Это дает возможность оценить  финансовые результаты за прошедшее  время и определить проблемы;

прогнозирование будущих условий - необходимо для  определения внешней и внутренней среды, в которой будет осуществляться деятельность предприятия;

постановка финансовых задач — заключается в определении  на планируемый период параметров получения  доходов, прибыли, предельных размеров расходов и основных направлений  использования средств;

выбор оптимального варианта. На основе анализа тенденций  и текущего финансового состояния  рассматриваются несколько вариантов  положений, в которых может оказаться  предприятие, и оптимальные варианты развития финансов предприятия;

составление финансового плана. Составляется финансовый план предприятия в виде баланса его доходов и расходов; корректировка, увязка и конкретизация финансового плана, которые состоят:

•    в  сравнении показателей финансового  плана с производственными, коммерческими, инвестиционными, строительными и другими планами и программами;

•    установлении конкретных сроков их достижения;

выполнение финансового  плана. Это процесс текущей производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия, влияющий на его конечные финансовые результаты; анализ и контроль заключаются в определении фактических конечных финансовых результатов деятельности предприятия, сопоставлении с плановыми показателями, выявлении причин и следствий отклонений от плановых показателей, в подготовке мер по устранению негативных явлений.

Процесс составления  финансового плана предприятия  заключается в расчете его  показателей. Для этого используются различные способы и приемы расчета: расчетно-аналитический; балансовый; нормативный; метод оптимизации плановых решений; экономико-математическое моделирование.

Расчетно-аналитический  метод - один из наиболее используемых в рыночной экономике методов  планирования финансовых показателей. Метод используется в основном при  расчете плановых показателей: объема выручки; доходов; прибыли; фондов потребления и накопления предприятия.

Балансовый метод  применяется при планировании распределения  полученных финансовых средств. Суть его  заключается в построении баланса  имеющихся в наличии средств  и потребности в их использовании.

Нормативный метод  используется при наличии установленных  норм и нормативов: норм амортизационных  отчислений;налоговых ставок и тарифов  взносов в государственные внебюджетные фонды (пенсионный, медицинского страхования); нормативов потребности в оборотных средствах. Нормативы, используемые при финансовом планировании, устанавливаются:

- органами власти  и управления на федеральном,  региональном, местном уровнях (ставки  амортизационных отчислений, налогов,  взносов во внебюджетные фонды);

- ведомствами (нормы предельных уровней рентабельности, предельных отчислений в резервные фонды);

- предприятиями  (нормы потребности в оборотных  средствах, кредиторской задолженности,  запасов и сырья, отчислений  в резервный фонд).

Метод оптимизации  плановых решений состоит в разработке ряда вариантов плановых показателей и выборе из них оптимал ьного.

В качестве критериев  выбора вариантов показателей для  последующего включения их в финансовый план могут быть использованы:

минимум приведенных  затрат, максимум приведенной прибыли; минимум текущих затрат, максимум прибыли на рубл ь вложенного капитала; 

минимум времени  на оборот капитала, максимум дохода на рубль вложенного капитала.

Экономико-математическое моделирование используется при  прогнозировании финансовых показателей на срок не менее чем 5 лет. Позволяет найти количественное выражение взаимосвязей между финансовыми показателями и факторами, влияющими на них.

К объектам финансового  планирования относятся: