Теоретические основы финансового обеспечения текущей деятельности предприятия

|                   |реализации внеоборотных активов без ущерба для основной деятельности)                                              |                |

|Квадрант 8         |Дефицит текущего финансирования  при нулевом значении ЧОК говорит  о том, что ТФП слишком велико. В такой ситуации   |0,1             |

|                   |надо снижать объем заемных  средств, так как на их покрытие  у компании не хватает средств                           |                |

|Квадрант 9         |Дефицит текущего финансирования. Самое неблагоприятное развитие  событий. При отсутствии собственного оборотного    |0               |

|                   |капитала компания еще не способна  финансировать свою текущую деятельность  по причине того, что ограничена  в        |                |

|                   |привлечении краткосрочного кредитования. Если не будут приняты радикальные меры по финансовому оздоровлению, то    |                |

|                   |бизнес остановится и компанию  придется распродавать                                                                |                | 

      Для  наиболее быстрого определения  местонахождения компании в матрице  CFOM предлагается последовательная  методика оценки состояния текущего  финансирования. Предлагаемая методика  излагается автором на примере  ООО «Время есть». Сущность  методики отражена в табл. 2, которая  представляет собой не что  иное, как поэтапное определение  положения компании в матрице  CFOM и присвоение номера квадранта.  Комментарии к таблице и расшифровка  принципов расчета приведены  в заключительной части статьи. 

Таблица 3.2 - Методика определения месторасположения  компании на матрице CFOM

|                                               |№ строки      |2007                                 |2008                      |2009                  |

|Изменение ЧОК                                  |1             |-11                                  |-155                      |-728                  |

|ЧОК на начало  периода                          |2             |-51                                  |-62                       |-217                  |

|ЧОК на конец  периода                           |3             |-62                                  |-217                      |-945                  |

|Изменение ТФП                                  |4             |2106                                 |8695                      |7235                  |

|ТФП на начало  периода                          |5             |251                                  |2357                      |11052                 |

|ТФПна конец периода                            |6             |2357                                 |11052                     |18287                 |

|Излишек  (+)/недостаток (-) текущего           |7             |2117                                 |8850                      |7963                  |

|финансироания                                  |              |                                     |                          |                      |

|начало периода                                 | 8            |302                                  |2419                      |11269                 |

|конец периода                                  | 9            |2419                                 |11269                     |19232                 |

|Критерии проставления  логического значения строк 8 и 9 (доля излишка/дефицита, %, в  структуре ЧОК, модульное значение)                                 |

|начало периода                                 |10=8/2        |41,5              |142,7             |36,7                                              |

|конец периода                                  |11=9/3        |4,9               |11,2              |11,9                                              |

|Логическое значение  строк 8 и 9:               |              |                  |                  |                                                  |

|начало периода                                 |12            |Дефицит           |Дефицит           |Дефицит                                           |

|конец периода                                  |13            |Дефицит           |Дефицит           |Дефицит                                           |

|Логическое зачение ЧОК:                        |              |                  |                  |                                                  |

|начало периода                                 |14            |ЧОК