Анализ кредитоспособности и платежеспособности предприятия

      Предприятие отвечает по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

      В процессе осуществления своей деятельности ООО «ЖЭУ Белгородстрой» контактирует со многими организациями: нанимает для субподрядных работ, отчитывается и предоставляет информацию по установке водяных счетчиков.

      Уставной  капитал ООО «ЖЭУ Белгородстрой» составляет 20308 тыс. руб., и принадлежит учредителям фирмы.

      Гражданским кодексом Российской Федерации предусмотрено, что органы управления юридического лица избираются или назначаются  в соответствии с законом и учредительными документами. Так высшим органом управления ООО «ЖЭУ Белгородстрой» является собрание учредителей, к исключительной компетенции которого относятся следующие вопросы:

• изменение устава, внесение изменений в учредительные документы;
• реорганизация Общества; ликвидация Общества;
• изменение уставного капитала Общества;
• решение иных вопросов, в соответствии с Уставом;

      А руководство текущей деятельностью  ООО «ЖЭУ Белгородстрой» осуществляется генеральным директором и правлением. Руководитель предприятия – директор – является единоличным исполнительным органом, назначаемым и освобождаемым от должности собранием учредителей ООО «ЖЭУ Белгородстрой». Директор действует по принципу единоначалия и несет ответственность за последствия своих действий в соответствии с федеральным законодательством.

      Организационная структура ООО «ЖЭУ Белгородстрой» линейного типа. Такая структура наиболее подходит подобным маленьким организациям с небольшой численностью персонала. В линейной организационной структуре используется четкая система взаимных связей, в ней ясно выражена ответственность, она гарантирует быстроту реакции на прямой приказ.

      Производственно-техническая  служба предприятия осуществляет текущее техническое обслуживание, ремонт жилищного фонда; устанавливает приборы учета; осуществляет ремонт лифтов; работает с обращениями граждан. Производственно-экономическая служба предприятия ведет отчетную калькуляцию себестоимости ремонта, содержания и эксплуатации жилищного фонда; отчетную калькуляцию по прочей деятельности. Бухгалтерией осуществляется ведение бухгалтерского учета, поддержание книг учета и документов бухгалтерской, налоговой и статистической отчетности, а также расчетно-кассовое обслуживание ООО «ЖЭУ Белгородстрой» в соответствии с действующим законодательством.

      Главный бухгалтер ООО «ЖЭУ Белгородстрой» назначается приказом директора. Согласно ст. 6 ФЗ «О бухгалтерском учете», директор ООО «ЖЭУ Белгородстрой» несет личную ответственность за организацию бухгалтерского учета на предприятии. ООО «ЖЭУ Белгородстрой» использует автоматизированную форму бухгалтерского учета с использованием программного продукта «1-С Предприятие».

      Далее проведем анализ платежеспособности и кредитоспособности ООО «ЖЭУ Белгородстрой» по методикам, рассмотренным нами в теоретической части данной работы, которые наиболее часто применяются в банковской практике при оценке платежеспособности и кредитоспособности своих заемщиков. 

      2.2 Общая оценка финансового  состояния предприятия  по данным баланса 

      Для общей оценки финансового состояния ООО «ЖЭУ Белгородстрой» составим аналитический агрегированный баланс путем уплотнения отдельных статей обычного бухгалтерского баланса (Приложение 1) и дополнения его показателями структуры, динамики и структурной динамики. Аналитический агрегированный баланс представлен в табл. №7.

       Таблица 7

      Аналитический агрегированный баланс ООО «ЖЭУ Белгородстрой» за период с 1 января 2009 по 1 января 2010 года

      Вывод: Вертикальный анализ активов ООО «ЖЭУ Белгородстрой» показал, что в структуре баланса на 1 января 2009 года внеоборотные активы составили всего 8,87%, а оборотные активы 91,13%. Причем за исследуемый период доля внеоборотных активов сократилась на 10,46%, а доля оборотных активов соответственно увеличилась на 10,46%. За исследуемый период произошло увеличение совокупных активов на 87351 тыс. руб. или на 169,49% по сравнению с прошлым годом.

      В структуре внеоборотных активов  значительную часть занимают основные средства (7,55% от итога баланса). Производственные запасы занимают незначительную часть, всего 4,10% от итога баланса. А в структуре оборотных активов значительную долю занимает дебиторская задолженность и денежные средства, которые составляют соответственно 68,19% от итога баланса 18,70%.

      Горизонтальный  анализ активов показал, что по сравнению  с аналогичными показателями прошлого года основные средства увеличились на 5,30%; запасы увеличились на 6,25%; дебиторская задолженность увеличилась на 199,81%; денежные средства увеличились на 475,13%.

      Вертикальный  анализ пассивов показал, что в 2010 году на долю собственного капитала предприятия пришлось 10,89% пассивов, а на долю заемного капитала 89,11% (краткосрочные обязательства 88,03%, а долгосрочные 1,08%). Причем краткосрочные займы и кредиты в балансе отсутствуют.

      В структуре собственного капитала наибольшую долю составляет уставной капитал (14,62% от итога баланса) и непокрытый убыток (-3,73% от итога баланса). В структуре краткосрочных обязательств краткосрочные займы и кредиты составляют 0% от итога баланса; на кредиторскую задолженность приходится 77,17% от итога баланса.

      Горизонтальный  анализ пассивов показал, что за прошедший  период наибольшие изменения коснулись следующих статей пассива баланса: по сравнению с прошлым годом на 1332,07% от итога баланса увеличились непокрытые убытки предприятия и на 269,20% увеличилась кредиторская задолженность.

      В результате проведенного анализа имущества ООО «ЖЭУ Белгородстрой» и источников его формирования можно отметить следующее:

      «Плюсы»:

1. Почти в 2,7 раза произошло увеличение совокупных активов, что говорит о расширении масштабов деятельности предприятия и о повышении его деловой активности.
2. Произошло фактическое увеличение основных фондов за счет внедрения новых объектов основных средств.
3. Высокую долю денежных средств в оборотных активах. Произошло существенное увеличение денежных средств (в 5,7 раз) по сравнению с предыдущим годом.

      «Минусы»:

1. Собственный капитал занимает всего 10,89% от итога баланса (при норме ≥ 50%), а заемный капитал составляет 89,11%, что говорит о высокой зависимости предприятия от заемных источников финансирования. Кроме того, снижение доли собственного капитала на 32,79%, свидетельствует об ухудшении финансовой устойчивости предприятия.
2. Значительное увеличение непокрытого убытка на 5608 тыс. руб. существенно снизило долю собственного капитала и финансовую устойчивость предприятия.
3. Произошло существенное увеличение доли кредиторской задолженности предприятия в структуре баланса на 20,84%, которая превысила долю дебиторской задолженности в структуре баланса на 8,98%, что говорит о нарастающих проблемах с расчетами предприятия по обязательствам перед поставщиками и подрядчиками.

      Далее нам необходимо исследовать изменения показателей выручки, себестоимости и прибыли (или убытков) предприятия, отраженные в «Отчете о прибылях и убытках» по форме №2. Для этого мы «Отчет о прибылях и убытках», представленный в Приложении 2, переведем в агрегированную форму (табл. №8) по методике Е.И. Седовой [35, с. 19–24]. 

      Таблица 8

      Агрегированная  форма отчета о прибылях и убытках  для горизонтального анализа

      Вывод: Не смотря на рост выручки ООО «ЖЭУ Белгородстрой» понесло чистый убыток в размере 6949 тыс. руб., при этом темп снижения прибыли составил -245%. Это было связано с более высокими темпами роста себестоимости работ (услуг) предприятия (+84%) и снижением прочих доходов (-85,2%), по сравнению с более низкими темпами роста выручки, которые составили всего +63%. 
 
 

      2.3 Анализ ликвидности  и платежеспособности  предприятия 

      Проведем исследование ликвидности бухгалтерского баланса по данным, представленным в табл. №9.

      Таблица 9

      Анализ  ликвидности баланса ООО «ЖЭУ Белгородстрой» за период с 1 января 2009 по 1 января 2010 года