Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Машиностроительный завод "Химрегион"

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 19 Декабря 2011 в 19:27, курсовая работа

Краткое описание

Анализ ликвидности баланса предприятия, оценка его финансовой устойчивости. Рекомендации по улучшению и оздоровлению предприятия.

Содержимое работы - 1 файл

курсовая Анализ фин. сост. организации.docx

— 82.35 Кб (Скачать файл)

     В процессе анализа немаловажное значение имеет оценка качества прибыли. Качество прибыли – это обобщенная характеристика структуры источников формирования  прибыли организации. Высокое качество операционной прибыли характеризуется ростом выпуска и реализации продукции, снижением уровня операционных затрат, а низкое качество – ростом цен на продукцию без увеличения объема ее реализации в натуральных показателях.

     Ведущую роль в повышении качества прибыли играет активизация интенсивных факторов за счет реализации собственных внутренних резервов, главным образом, это снижение себестоимости продукции.

      Анализ  финансовых результатов деятельности организации осуществляется на основе «Отчета о прибылях и убытках». Дается оценка структуры и динамики финансовых результатов организации  за анализируемый период.

      Рассмотрим  результаты анализа финансовых результатов  анализируемой организации (таблица  № 3)

                                                                            Таблица№ 3 

                Анализ структуры и динамики  финансовых результатов
Показатели за отчетный период за аналогичный  период предыдущего года Удельный  вес в выручке от реализации,% отклонения темп  роста % темп  прироста %
за  отчетный период за аналогичный  период предыдущего года по сумме по уд.весу
Доходы  и расходы по обычным видам  деятельности                
Выручка от продажи товаров, работ и услуг 31780 5215 100 100 26565   609,4 509,4
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг 30747 4795 96,74 91,94 25952 4,8 641,23 541,23
Валовая прибыль 1033 420 3,25 8,05 613 -4,8 246 146
Коммерческие  расходы 538 364 1,69 7 174 -5,31 47,8 -52,2
Управленческие  расходы                
Прибыль (убыток) от продаж 495 56 1,55 1,07 439 0,48 840 740
Прочие  доходы и расходы                
проценты  к получению                
Проценты  к уплате                
Доходы  от участия в других организациях                
прочие  операционные доходы 4   0,01   4 0,01 400 300
прочие  операционные расходы 2 2 0,006 0,03   -0,3 100  
Внереализационные доходы и расходы                
Внереализационные доходы                
Внереализационные расходы                
Прибыль (убыток) до налогообложения 497 54 1,56 1,03 443 0,53 920,37 820,37
Отложенные  налоговые активы                
Отложенные  налоговые обязательства                
Текущий налог на прибыль 98 11 0,3 0,21 87 0,09 891 791
Чистая  прибыль (убыток) отчетного  периода 399 43 1,25 0,82 356 0,43 928 828
 

      По  результатам проведенного анализа  видно, что по сравнению с аналогичным периодом прошлого года:

  1. Выручка от реализации увеличилась на 509,4%;
  2. валовая прибыль увеличилась на 146%;
  3. прибыль от продаж увеличилась на 784%;
  4. прибыль до налогообложения увеличилась на 820,37%;
  5. чистая прибыль увеличилась на 828%.

Наибольший  удельный вес в выручке от реализации имеет себестоимость проданных  товаров, услуг – более 96%. За анализируемый период себестоимость увеличилась на 541%. Коммерческие расходы снизились на 52,2%, прочие операционные доходы увеличились на 300%.

          Таким образом, мы видим, что темпы роста  реализации продукции значительно  выше темпов роста расходов организации. 
     

    3.2. Расчет  рентабельности.

      Обобщающими  показателями эффективности деятельности организации являются показатели рентабельности.

      Экономическая эффективность - относительный показатель, соизмеряющий полученный эффект с затратами или ресурсами, используемыми для достижения эффекта.[7 с.282]

          Существуют два  подхода к оценке экономической  эффективности – ресурсный и затратный. В общем виде показатель экономической эффективности (ЭЭФ) выражается формулой:

    ЭЭФ = ЭЭ / РЗ

    Где:

    ЭЭ  – величина экономического эффекта;

    РЗ  – величина ресурсов или затрат.

          Различие между  категориями «ресурсы» и «затраты»  в следующем.  

    Например, если рассматривать основные средства, то в качестве характеристики ресурса  может использоваться показатель их стоимостной оценки, а в качестве характеристики затрат – часть стоимости, относимая на затраты в отчетном периоде, т.е. амортизационные отчисления.

          В практике экономического анализа выделяют две группы показателей  рентабельности:

  1. рентабельности продукции;
  2. рентабельности капитала.

     К рентабельности продукции относятся следующие показатели:

-рентабельность  отдельных видов продукции;

-рентабельность  продукции;

-предельная  рентабельность.

      Рентабельность  реализованной продукции показывает размер прибыли на один рубль реализованной продукции и является показателем не только эффективности хозяйственной деятельности, но и политики ценообразования в организации.

      Рентабельность  отдельных видов продукции (Rпрод) рассчитывается следующим образом:

Rпрод  = (Ц – С)/ С       или    R прод = (Ц –С) / Ц

Где:

Ц – цена единицы продукции;

С –  себестоимость единицы продукции.

     Рентабельность (прибыльность) продукции, услуг (по балансу) (Rпр) рассчитывается как отношение балансовой прибыли к выручке от реализации или себестоимости продукции.

     Rпр = P/N    или Rпр = P/C

     Где:

     P – прибыль;

C – себестоимость продукции, услуг;

N – выручка от реализации.

      Рентабельность  продаж (Rпродаж) определяется как отношение чистой прибыли (Рч) к выручке от реализации.

      R продаж = Рч / N

      Предельная  рентабельность (Rпред) определяется путем отношения чистой прибыли (Рч) к себестоимости реализованной продукции (С).

      Rпред = Рч / с

      Показатели  рентабельности продукции характеризуют  прибыльность основной деятельности организации  и позволяют контролировать и  регулировать цены, издержки производства и реализации.

          Основными путями повышения  рентабельности продукции являются:

    • снижение затрат на единицу продукции;
    • оптимизация использования производственных ресурсов, формирующих себестоимость продукции;
    • рост объема производства и реализации;
    • повышение качества и конкурентоспособности продукции.

          К показателям рентабельности капитала относятся:

    • рентабельность активов (имущества);
    • рентабельность внеоборотных активов, основных средств;
    • рентабельность текущих активов;
    • рентабельность производственных фондов;
    • рентабельность собственного капитала;
    • рентабельность финансовых вложений.

    Рентабельность  капитала определяется путем отношения балансовой или чистой прибыли к средней стоимости соответствующих видов активов или пассивов.

    Рентабельность  активов (Rа) определяется отношением балансовой прибыли (Р) к средней совокупной стоимости активов (Ак.ср). Ее еще называют экономической рентабельностью или общей рентабельностью.

          Rа = Р/Ак.ср

    Среднее значение этого показателя по данным мировой практики составляет 18 –20%.  Экономическая рентабельность характеризует  прибыль, полученную с одного рубля  совокупных активов.

    Основными факторами, которые определяют уровень  и динамику рентабельности активов  организации являются:

    • скорость оборачиваемости активов;
    • уровень рентабельности продукции.

    Рентабельность  активов отражает уровень:

    • управления дебиторской задолженностью;
    • управления материальными затратами;
    • управления основными средствами организации;
    • управления ликвидностью.

    Рентабельность  текущих активов (Rта) определяется отношением балансовой прибыли (Р) к среднегодовой стоимости текущих (оборотных) активов (Ао).

    Rта = Р/ Ао.ср.

    Рентабельность  финансовых вложений отражает прибыль, полученную по ценным бумагам и от долевого участия в уставных капиталах других организаций на один рубль средней за анализируемый период величины финансовых вложений.

    Рентабельность  собственного капитала  характеризует прибыльность собственного капитала и определяется отношением балансовой или чистой прибыли к среднегодовой стоимости собственного капитала.

    Рентабельность  акционерного капитала (Rак)  определяется следующим образом:

    Rак = (чистая прибыль – дивиденды по привилегированным акциям) / среднегодовая стоимость собственного капитала.

    Для анализируемой организации показатели рентабельности на конец отчетного  периода имеют следующие значения:

    Рентабельность  продукции:

    R пр = P/N = 497/31780 =1,56%

    Рентабельность  продаж = Рч / С = 399/31780=1,25%

    Предельная  рентабельность = Рч / С = 399/30747 =1,3%

    Общая экономическая рентабельность =Р / Аср = 497/7384 =6,8%

    Рентабельность  текущих активов = Р / Аоб.ср = 497/7371=6,8%

    рентабельность  собственного капитала = Рч / Соб.кап.ср. = 399/254=157%

    Таким образом, мы видим по результатам  анализа, что организация финансово устойчива, рентабельна.

 

    3.3. Оценка деловой активности организации

        Деловая активность организации измеряется с помощью системы количественных и качественных показателей.

  К качественным характеристикам деловой  активности организации относятся: широта рынков сбыта, деловая репутация организации, его конкурентоспособность, наличие постоянных поставщиков и покупателей готовой продукции.

  Количественные  показатели деловой активности характеризуются абсолютными и относительными показателями.

  К абсолютным показателям относят: объемы продаж, прибыль, величину авансированного капитала.[6 с.310]

  Относительные показатели деловой активности характеризуют эффективность использования ресурсов. К ним относятся:

  1. Оборачиваемость всех активов (Коа): Коа = N/Аср. Показывает скорость оборота всего авансированного капитала, т.е. количество совершенных им оборотов за анализируемый период;

    Коа=31780/7384=4,3

  1. Период оборота активов (Тоа): Тоа = Т /Коа . Характеризует продолжительность одного оборота авансированного капитала (в днях).

  Т – величина периода.

  Тоа=365/4,3=85

  1. Коэффициент оборачиваемости внеоборотных активов (Ко.ва)

Ко.ва = N / Авн.ср

Авн.ср –среднегодовая стоимость внеоборотных активов.

Ко.ва=31780/13=24,4

Период  оборота внеоборотных активов = Т / Ко.вн

365/24,4=15

4.Оборачиваемость  оборотных активов – характеризует  скорость оборота оборотных активов:

Информация о работе Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности ООО "Машиностроительный завод "Химрегион"