Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности

     Анализ  факторов, повлиявших на изменение  прибыли от продаж.

     Поскольку главную часть прибыли до налогообложения  составляет прибыль от основной деятельности, то ее подвергают особому анализу. Изменение  прибыли от продаж зависит от многих факторов. Мы же ограничимся наиболее существенными из них.

           Прибыль предприятия  в отчетном году по сравнению с  прошлым годом  увеличилась на 183257 тыс.руб. (906780 – 723823) На динамику суммы прибыли могли оказать влияние следующие факторы:

• изменение объема продаж продукции;
• изменение структуры продаж продукции;
• изменение себестоимости реализованной продукции;
• изменение коммерческих расходов;
• изменение управленческих расходов;
• изменение отпускных цен на продукцию.

           Определим степень  влияния каждого из перечисленных  факторов на изменение величины полученной предприятием прибыли.

1. Влияние изменения объема продаж продукции

    ΔР = Р * ( - 1) = 723823 * (8964240/ 7238399 – 1) = 172580 тыс.руб.

    Прибыль предприятия увеличилась на 172580 тыс. руб.

2. Влияние изменения структуры продаж

    Влияние изменения структуры продаж на полученную предприятием прибыль составит:

    ΔР_стр = Р - (Р * ) = 8964240 – (723823* 1,2384) = 8067858 тыс. руб.

    В результате изменения структуры  продукции по сравнению с прошлым  годом, прибыль организации увеличилась на 8067858 тыс.руб.

3. Влияние на величину прибыли от изменения отпускных цен на продукцию. Это влияние представляет собой разницу между выручкой отчетного периода и выручкой в ценах прошлого года.

    ΔР = N - N = 8243819– 8964240 = -720421 тыс.руб.

    Рост  цен снизил прибыль на 720421 тыс. руб.

4. Влияние себестоимости проданной продукции на величину прибыли можно определить путем сравнения фактической себестоимости проданной продукции отчетного года с себестоимостью продукции, проданной в отчетном году исходя из уровня затрат прошлого года.

    ΔР = S - S = 5401193 – 8082843 = –2681650 тыс. руб.

      Между уровнем себестоимости и прибылью существует обратная зависимость, т.е. чем ниже себестоимость проданной продукции, тем выше полученная предприятием прибыль, и наоборот.

    Себестоимость снизилась, следовательно прибыль увеличилась на 2681650 тыс.руб.

5. Влияние изменения коммерческих расходов:

    ΔР = КР - КР = 767834– 674452 = 93382 тыс. руб.

    Рост  коммерческих расходов привел к снижению прибыли на 93382 тыс. руб.

6. Влияние изменения управленческих расходов:

    ΔР = УР - УР = 1168012 – 1038549 = 129463 тыс. руб.

    Рост  управленческих расходов привел к снижению прибыли на 129463 тыс. руб.

7. Баланс факторов:

    172580 + 8067858 – 720421 + 2681650 – 93382 – 129463 = 9978822 тыс. руб.

3. На основании данных формы 2 «Отчет о прибылях и убытках» рассчитаем коэффициенты эксплуатационных затрат и рентабельности производственной деятельности.
1. Коэффициент эксплуатационных затрат рассчитаем как отношение себестоимости реализованной продукции к сумме выручки за нее:

     К_ЭЗ = Себестоимость / V

     где V – выручка.

     а) прошлый год  К_{ЭЗ прошл.г.} = 4801575/7238399 = 0,663

     б) отчетный год  К_{ЭЗ отч.г.} = 5401193/8243819 = 0,655

     Рентабельность  производственной деятельности определим  по формуле:

ρ_ПД = Пр / V

     где: Пр – валовая прибыль.

     а) прошлый год  ρ_{ПД прошл.г.} = 2436824/7238399 = 0,337

     б) отчетный год ρ_ПД = 2842626/8243819 = 0,345

     3. Рассмотренные показатели являются  дополняющими друг друга, т.е.  в сумме они составляют единицу.

     а) прошлый год К_{ЭЗ прошл.г.} + ρ_{ПД прошл.г.} = 0,663+0,337 = 1

     б) отчетный год К_{ЭЗ отч.г.} + ρ_{ПД отч.г.} = 0,655+0,345 = 1

    Величина  показателя эксплуатационных затрат высокая, что говорит о довольно низкой рентабельности производственной деятельности. При этом в отчетном году произошло  хотя и незначительное, но увеличение рентабельности производственной деятельности на 0,008.

4. Определим рентабельность активов и факторы, повлиявшие на ее изменения.

     Таблица 11

     Анализ  рентабельности активов и факторов, влияющих на нее.

    Среднегодовая стоимость активов : = =3207870  тыс. руб.

    Среднегодовая стоимость активов : = = 3532672 тыс. руб.

    Рентабельность  активов  = = =0,086

    Рентабельность  активов  = = = 0,083

    Модель  зависимости рентабельности активов от факторов, воздействующих на ее изменение, имеет следующий вид:

                      R_А = (N/Дох) * (Дох/A) * (P/N)  

    где: N/Дох - доля выручки от продаж на 1 руб. доходов;

            Дох/A - доля доходов на 1 руб. активов;

            P/N – рентабельность продаж.

    Используя способ абсолютных разниц, рассчитаем влияние на рентабельность активов различных факторов по следующим формулам:

1. влияние доли выручки от продаж, приходящейся на 1 руб. доходов:

     Δ ρ_{А N/Дох} = Δ(N/Дох) * (Дох/A)₀ * (P/N)₀ = (8243819/8294669 – 7238399/7291898) * (7291898/3146340) * (276878/7238399)= 0,0001

2. влияние доли доходов на 1 руб. активов:

     Δ ρ_{А Дох/A} = (N/Дох)₁ * Δ(Дох/A) * (P/N)₀ = (8243819/8294669) * (8294669/3269400 – 7291898/3146340) * (276878/7238399) = 0,0083

3. влияние показателя прибыли до налогообложения на 1 руб. выручки от продаж:

    Δ R_{А P/N} = (N/Дох)₁ * (Дох/A)₁ * Δ(P/N)= (8243819/8294669) * (8294669 / 3269400) * (294246 / 8243819 – 276878 / 7238399) = –0,0640

    Общее влияние факторов: 0,0001+0,0083–0,0640 = –0,0556

     Таким образом, у предприятия наблюдается  падение рентабельности активов. Данное падение произошло в результате: снижения рентабельности продаж. Предприятие  имеет резерв  повышения показателя рентабельность активов, путем повышения  его составляющих,  оказавших  отрицательное влияние.

5. Методы факторного анализа рентабельности собственного капитала (финансовой рентабельности) имеют свои особенности. Рентабельность собственного капитала называется финансовой рентабельностью, поэтому она определяется эффективностью использования не только активов, но и также показывает эффективность управления капиталом (собственным и заемным).

     Определим динамику рентабельности собственного капитала и факторов, повлиявших на нее.

                                     Таблица 12

     Анализ  рентабельности собственного капитала.

     Таким образом, рентабельность собственного капитала ООО "Рубин" в отчетном году увеличилась на 0,009 по сравнению с предыдущим годом.

     Задание № 5. Анализ финансового положения организации.

     Определение собственных оборотных средств  и влияние отдельных факторов, вызвавших их изменение.