Автор работы: Пользователь скрыл имя, 16 Марта 2012 в 23:32, курсовая работа
Целю данной работы является:
- рассмотрение основные бизнес-процессов финансовой службы предприятия;
- оценка финансового состояния предприятия;
- разработка мероприятий по совершенствованию финансового плана предприятия;
Вывод: Коэффициент общей оборачиваемости капитала показывает, что каждый рубль, вложенный в активы предприятия, совершает 6,7 оборота в год. Коэффициент отдачи собственного капитала показал, что 11.6 руб. выручки приходится на 1 рубль собственного капитала. Срок погашения кредиторской задолженности составляет приблизительно 30 дней.
Анализ финансовой устойчивости должен показать наличие или отсутствие у предприятия возможностей по привлечению дополнительных заемных средств, способность погасить текущие обязательства за счет активов разной степени ликвидности.
Коэффициенты финансовой устойчивости характеризуют степень возможности банкротства предприятия в связи с использованием заемных ресурсов.
Таблица 6
Коэффициенты финансовой устойчивости
№ п/п | Наименование коэффициента | Расчет на начало 2010 | Расчет на конец 2010 | Норматив | Значение |
2 | Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (доля чистого оборотного капитала) | 1501-796=705 705/1501=0.5 | 1578-864=714 714/1578=0.4 | ≥ 0,1 | Показывает, какая часть собственного капитала вложена в оборотные активы |
2 | Коэффициент финансовой независимости (автономии) | 1117/1913=0.6 | 1126/1990=0.56 | 0,4 ÷ 0,6 | Показывает долю собственных средств во всех источниках предприятия и определяет степень независимости предприятия от внешних источников финансирования |
3 | Коэффициент финансовой устойчивости | 1117/1913=0.6 | 1126/1990=0.56 | ≥ 0,6 | Определяет долю устойчивых источников финансирования в пассивах предприятия, - т.е. тех пассивов, которые могут быть направлены на финансирование инвестиций |
Вывод: коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Антей» очень близки к нормативным значениям, это показывает, что предприятие не подвержено риску банкротства.
Коэффициенты финансовой устойчивости показывают долю собственных средств в источниках финансирования предприятия. Из таблицы можно сделать вывод, что к концу 2010г. предприятие обеспечено собственными средствами на 40%, доля собственного капитала в общем объеме капитала составляет 56%. Предприятие достаточно устойчиво и независимо от внешних финансовых источников, что также говорит об эффективности его деятельности.
Таблица 7
Показатели рентабельности
№ п/п | Наименование показателя | Расчет | Значение |
1 | Рентабельность продаж | (20/13044)х100%=0,15% | Сколько прибыли приходится на рубль реализованной продукции |
2 | Рентабельность деятельности | (20/9906)х100%=0.2% | Показывает уровень прибыли на рубль себестоимости |
3 | Экономическая рентабельность (активов) | (20/1951.5)х100%=1% | Эффективность использования всего имущества организации |
4 | Рентабельность собственного капитала | (112/1121.5)х100%=9.9% | Эффективность использования собственного капитала |
Все показатели рентабельности достаточно не высокие. Рентабельность продаж составляет 0.15%, рентабельность деятельности 0,2 %. Экономическая рентабельность показывает эффективность использования всего имущества организации, данный показатель равен 1 %. Самый больший показатель у рентабельности собственного капитала, его значение 9,9 %, это говорит об эффективном движении собственного капитала предприятия.
Все рассчитанные коэффициенты можно представить в форме аналитической таблицы
Таблица 8
Сводная аналитическая таблица
№ п/п | Показатель | Значение показателя | Норматив-ное значение | Изменение показателя | |
На начало 2010 г. | На конец 2010 г. | ||||
01 | 02 | 03 | 04 | 05 | 06 |
1. | Коэффициент текущей ликвидности | 1.9 | 1.8 | 1 - 2 | - 0.1 |
2. | Коэффициент срочной ликвидности | 0.03 | 0.06 | 0,7 - 1 | 0.03 |
3. | Коэффициент абсолютной ликвидности | 0.03 | 0.06 | 0,2 – 0,25 | 0.03 |
4. | Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) |
| 6.7 |
|
|
5. | Коэффициент отдачи собственного капитала |
| 11.6 |
|
|
6. | Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности |
| 11.9 |
|
|
7. | Срок погашения кредиторской задолженности |
| 30.2 |
|
|
8. | Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования (доля чистого оборотного капитала) | 0.5 | 0.4 | ≥ 0,1 | - 0.1 |
9. | Коэффициент финансовой независимости (автономии)
| 0.6 | 0.56 | 0,4 ÷ 0,6 | - 0.04 |
10. | Коэффициент финансовой устойчивости | 0.6 | 0.56 | ≥ 0,6 | - 0.04 |
11. | Рентабельность продаж |
| 0,15% |
|
|
12. | Рентабельность деятельности |
| 0.2% |
|
|
13. | Экономическая рентабельность (активов) |
| 1% |
|
|
14 | Рентабельность собственного капитала |
| 9.9% |
|
|
Данный раздел предусматривает составление плана доходов и расходов, прогнозирование движения денежных средств, определение потребностей в финансовых ресурсах, возможности инвестирования и составления прогнозного баланса.
Расчет плана доходов и расходов предприятия представлен в табл.9.
Цель данного раздела финансового плана рассчитать чистую прибыль в планируемом периоде и предложить варианты ее распределения.
Таблица 9
План доходов и расходов ООО «Антей» на 2011 год, тыс.руб.
№ | Показатель | 2010 год | 2011 год | Изменение | |
Абс., т.р. | % | ||||
1 | Выручка от реализации продукции работ, услуг без НДС | 13044 | 14348.4 | 1304.4 | 110 |
2 | Переменные затраты | 9906 | 10896.6 | 990.6 | 110
|
3 | Валовая прибыль | 3138 | 3451.8 | 313.8 | 110
|
4 | Постоянные затраты | 3118 | 3118 | 0 | 100
|
5 | Прибыль от реализации (продаж) | 20 | 333.8 | 313.8 | 1669
|
6 | Прочие доходы | 428 | 428 | 0 | 100
|
7 | Прочие расходы | 314 | 314 | 0 | 100
|
8 | Налогооблагаемая прибыль | 134 | 447.8 | 313.8 | 334
|
9 | Налог на прибыль | 22 | 89.5 | 67.5 | 406.8
|
10 | Чистая прибыль | 122 | 358.3 | 236.3 | 293.5
|
11 | Нераспределенная прибыль | 118 | 353.5 | 235.5 | 299.6
|
Проанализировав таблицу показателей деятельности предприятия за 2010 г. и 2011 г., можно сделать вывод о том, что выручка от реализации и переменные затраты возросли на 10%, запланированная деятельность и все заложенные мероприятия дадут ощутимый положительный эффект. Основные финансово-экономические показатели деятельности предприятия в 2011 г. значительно вырастут по сравнению с предыдущим годом, что положительно скажется на росте и развитии торгового предприятия. Наибольший прирост наблюдается у прибыли от реализации (1669%), такой эффект сложится в результате удержания постоянных затрат максимально на прежнем уровне и повышении объемов продаж за счет введения новых более рентабельных и пользующихся большим спросом групп товаров, внедрения рекламных мероприятий.
Далее рассмотрим план доходов и расходов по месяцам проектируемого года торгового предприятия.
Проанализировав таблицу 10, можно сделать вывод о зависимости торгового предприятия от сезонности продаж. Прибыль от продаж и чистая прибыль заметно падают в летний период – время отпусков и студенческих каникул, а значительно возрастают в период новогодних и других праздников.
4.2. План движения денежных средств
Для расчета плана движения денежных средств воспользуемся формами расчетов предприятия с поставщиками и покупателями.
Таблица 11. Формы расчетов с покупателями и поставщиками, % от общего количества.
Форма расчетов | Покупатели | Поставщики |
Оплата по факту | 100% | 90% |
Предоплата | - | - |
Оплата с отсрочкой платежа в т. ч. на 30 дней | - | 10% |