Анализ  безубыточности (определение порога рентабельности) проводят с целью  определения объема производства, при  котором обеспечивается покрытие расходов организации. Также анализ безубыточности проводится с целью выявления оптимального для организации объем производства и темпов его развития, что важно для обеспечения платежеспособности и безубыточности организации.

     Запас финансовой прочности показывает, насколько  организация может снизить выручку от реализации своей продукции, обеспечивая при этом финансовую устойчивость организации.

     Анализ  чувствительности предполагает отслеживание того, как изменяется прибыль в  ответ на изменения одного из параметров при условии, что другие останутся неизменными.

     Операционный  рычаг (левередж) – это потенциальная  возможность влиять на прибыль, изменяя  структуру себестоимости и объем  выпуска. Эффект операционного рычага заключается в том, что любое  изменение выручки от продаж ведет  к более сильному изменению прибыли. Уровень или силу воздействия операционного рычага выразим, как: 

                               ,    (12)  

     где МП – базовая маржинальная прибыль;

       П – базовая прибыль от продаж.

     Иными словами, при планировании прироста или снижения выручки от продаж использование показателя операционного левереджа позволяет одновременно определить прирост или уменьшение прибыли. И наоборот, если в плановом периоде организации необходима определенная величина прибыли от продаж, с помощью операционного левереджа можно установить, какая выручка от продаж обеспечит нужную прибыль.

     В качестве базовых значений будем использовать данные 2010 года. Для проведения расчетов составим вспомогательную таблицу (см. Таблицу 9). 

Таблица 9

Данные  для расчета эффекта операционного рычага

 

     Вычислим.

1. Маржинальную прибыль:

 

     МП = В – ПрЗ = 57337 – 46007 = 11 330 тыс. руб.

2. Коэффициент маржинальной прибыли:

 

К_мп = МП : В = 11330 : 57 337 = 0,20 

     

3. Порог рентабельности:

 

     ПР = ПЗ: К_мп = 8119 : 0,20 = 40595 тыс.руб. 

     

4. Запас финансовой прочности:

 

     ЗПФ = В – ПР = 57337 – 40595 = 16742 тыс. руб. 

     

5. Запас финансовой прочности в %:

 

     ЗПФ = (В – ПР) : В * 100 % = 16742 : 57337 * 100 = 29,2 % 

     

6. Эффект  операционного рычага:

 

     ЭОР = МП: П = 11330: 3 211 = 3,5 

     Таким образом, безубыточный объем продаж организации составляет 40595 тыс.руб., запас финансовой прочности 16742 тыс.руб., т.е. организация может снизить объем реализации на 29 % прежде, чем начнет терпеть убытки.

     Эффект  операционного рычага составляет 3,5. Это значит, что при увеличении объема реализации на 1 %, прибыль от продаж вырастет на 3,5 %. Однако при снижении выручки от продаж произойдет обратный эффект.

     Рассмотрим  прогнозируемую ситуацию. Организация  имеет возможность увеличить  в будущем году цену на 1 %, не теряя  при этом конкурентоспособности на рынке. Желаемый прирост прибыли составляет 30 %. Необходимо определить, какой объем реализации обеспечит такое изменение при заданных условиях.

     Воспользуемся формулой для определения прироста прибыли: 

                              ,   (13)  

     где ∆П — прирост (уменьшение) прибыли от продаж;

     П_б — базисная прибыль от продаж;

     И_ц — изменение цен на реализуемую продукцию в плановом периоде по сравнению с базисным (в долях единицы и соответственно со знаками «+» или «–»);

     И_н — изменение натурального объема продаж (аналогично величине «И_ц»).

     Л_ц — ценовой операционный левередж, который определяется по формуле , где В_б – базовая выручка от продаж;

     Л_н — натуральный операционный левередж (тоже, что и ЭОР, который мы вычислили ранее).

     Определенное  сочетание динамики цен и натурального объема продаж обеспечивает размер прибыли от продаж, необходимый организации. Зная это сочетание, организация в пределах имеющихся возможностей способно маневрировать индексами цен и натурального объема продаж, приближая условия спроса на продукцию к желаемым.

     Из  формулы 9 выведем формулу для определения изменения натурального объема продаж. 

       (14)  

     Рассчитаем  ценовой леверидж: 

     Л_ц = 57337 : 3211 = 17,8 

     Подставляя  все значения в формулу, получаем: 

     И_н = (0,3 – 17,8 * 0,01) : (17,8 * 0,01 + 3,5) = 0,033 или 3,3 % 

     Итоговый  объем продаж должен составить 51000 * 1,033 = 52683 ед. 

     Следовательно, для того, чтобы организация достигла прироста прибыли на 30 % при изменении  цен на + 1 %, ей необходимо увеличить объем реализации на 3,3 %. Производственные мощности позволяют это сделать. Значит целью деятельности организации на 2011 год должно стать заключение договоров на производство и реализацию 52683 м² дверных блоков. В случае достижения большего оборота, прибыль от продаж вырастет более, чем на 30 %.

     Операционный левередж — инструмент, позволяющий целенаправленно изменять плановый финансовый результат от продаж путем корректировки каждого индекса в пределах имеющихся практических возможностей, оперативно реагировать на динамику спроса и принимать решения, связанные с изменениями финансового результата от продаж.

     Поэтому рекомендуем цеху сборки и сдачи автомобилей ОАО «УАЗ» применять более эффективный метод планирования прибыли. 

 

     

     Заключение

 

     На  основании проведенного исследования сделаны следующие выводы:

1. Прибыль – это превышение доходов над расходами. Обратное положение называется убытком. В соответствии с нормативными актами, действующими в России, под доходами понимается увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и (или) погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала этой организации, за исключением вкладов участников (собственников имущества), а расходами организации признается уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов и (или) возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала этой организации, за исключением уменьшения вкладов по решению участников.
2. Особенности прибыли как экономической категории, её роль в хозяйстве находят своё практическое выражение в её функциях. В экономической литературе выделяют следующие функции прибыли: 1) функция критерия и показателя эффективности деятельности предприятия; 2) стимулирующая функция; 3) функция источника образования финансовых ресурсов организации; 4) функция источника формирования доходов бюджетов различных уровней.
3. Финансовый результат от экономической деятельности выражается в двух показателях: валовая прибыль и прибыль от продаж. Финансовый результат от всех видов обычной деятельности также выражается двумя показателями: прибылью до налогообложения и прибылью после налогообложения. Конечным финансовым результатом деятельности организации является чистая прибыль.

     На  величину прибыли и ее динамику воздействуют факторы, как зависящие, так и  не зависящие от усилий организации, экстенсивного и интенсивного характера.

4. Составной частью формирования финансового результата служит планирование прибыли. На практике возможно применение различных методик прогнозирования (планирования) прибыли, которые можно классифицировать по трем группам: традиционные методы (метод прямого счета, аналитический метод, совмещенный метод); экономико-математические методы; методы маржинального анализа, основанные на эффекте операционного рычага. Неким объединением данных методов является факторная модель.
5. Анализ финансовых результатов деятельности цеха сборки и сдачи автомобилей ОАО «УАЗ» показал, что основные свои доходы организация получает от своей обычной деятельности – производства и реализации дверных блоков, и не занимается внереализационными операциями. Динамика показателей прибыли за 2008 – 2010 годы свидетельствует о том, что в 2009 году происходит снижение суммы прибыли, а в 2010 году наблюдается снова рост. Если в 2008 году прибыль от продаж составляла 3051 тыс. руб., то в 2009 – 2265 тыс. руб., в 2010 – 3211 тыс. руб.. Чистая прибыль в 2008 году была равна 2275 тыс. руб., в 2009 – 1666 тыс. руб., в 2010 – 2380 тыс.руб.. Темп роста показателей 2010 года по сравнению с 2009 годом составил 140 %.
6. Детальный анализ финансовых результатов от реализации продукции показал, что производственная себестоимость в структуре выручке составляет приблизительно 93 %. Однако в 2009 году происходит рост коммерческих расходов, а в 2010 году добавляются ещё и управленческие расходы, которые увеличивают полную себестоимость производимой продукции на 1,4 процентных пункта по сравнению с 2008 годом.  
   

     Список  литературы 

     

1. Аренд, Р. Оценка бухгалтерской политики // Вопросы бухгалтерского учета.- 2009.- №8.- С. 68.
2. Аркин, В.И. Стимулирование инвестиционных проектов с помощью механизма амортизации / Консорциум бухгалтерского исследования и образования. – М.: Маркетинг, 2009. - 216 с.
3. Богатин, Ю.В. Оценка эффективности бизнеса и инвестиций: Учеб. Пособие /М.: ЮНИТИ- Дана, 2008. – 232 с.
4. Богданов, Б.Е.  Экономика предприятия //Вопросы экономики. 2009. - №2.- С. 33.
5. Борисов, Е.Ф. Основы бухгалтерского учета. Учебник для сред. учеб. заведений. – М., Юристоч. 2008. - 223 с.
6. Виноградов, В.В. Экономика России: Учеб. пособие / В.В. Виноградов. – М.: Юристъ, 2009. – 118 с.
7. Гаращенко, В.В. О денежно-кредитной политике и ходе реструктиризации банковской системы. // Деньги и кредит. – 2007. - №6. – С. 37.
8. Глушков, И.Е. Ценовая политика на современных предприятиях. – М., Бухгалтерский учет, 2007. - №4.- С. 28.
9. Ивашкин, Б.Н. Прибыль в торговле.// Бухгалтерский учет. - 2007. - №15. – С. 11.
10. Игонина, Л.Л. Формирование прибыли: Учеб. Пособие – М., Эко. - 2008. – 143 с.
11. Камаев, В.Д. Учебник по основам экономической теории. – М., ВЛАДОС, 2008. – 135с.
12. Карпова, Т.П. Основы управленческого учета.// Бухгалтерский учет и экономика. - 2007. - №14. – С. 52.
13. Когденко, В.Г. Экономический анализ. Гриф УМЦ "Профессиональный учебник". – М., Юнити-Дана, 2009. – 392 с.
14. Кондратова, И.Г. Основы управленческого учета.// Главбух. -  2007. - №12. – С. 21.
15. Кравченко, Н. др. Инвестиционный процесс на предприятиях [РФ] //ЭКО. –2007 . - № 12. – С. 32.
16. Круглов, В.В. Основы международных валютно-финансовых и кредитных отношений: Мировая валютная система.// Управленческий учет. - 2008. - № 5. – С. 77.
17. Медведев, А.В.  Пути финансовой стабилизации.//Деньги и кредит 2007.-№ 7. – С. 178.
18. Рабинович, А.М. Распределение прибыли в организации// Экономика. -  2009. - №12. – С. 14.
19. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М., Новое знание, 2000. – 364 с.
20. Шамхалов, Ф.И. Государство и экономика: основы взаимодействия: Учеб. Для вузов – М.: Экономика, 2008. – 337 с.