Организация инвестиционной деятельности коммерческих банков

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ  И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ АГЕНТСТВО ПО ОБРАЗОВАНИЮ

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ

ТЮМЕНСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  УНИВЕРСИТЕТ

ФИЛИАЛ В Г.САЛЕХАРД

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

ПО ДИСЦИПЛИНЕ: «Деньги. Кредит. Банки.»

НА ТЕМУ: «Организация инвестиционной деятельности

коммерческих банков»

 

 

 

 

 

             

 

 

               Выполнила студентка II курса ОСО

               Специальности «Ф и К»

               Купина Диана Валерьевна

               Научный руководитель:

              доцент, к.э.н., Решетникова Л.Г.                                 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Салехард 2010г.

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………..3

ГЛАВА 1. ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ………………………………5

1. Сущность инвестиционной деятельности коммерческих банков....……5
2. Формы и принципы инвестиционной деятельности коммерческих банков……………………………………………………………………….8
3. Инвестиционная политика коммерческих банков……………………...10

ГЛАВА 2. ОРГАНИЗАЦИЯ ИНВЕСТЦИОННОЙ  ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКОВСКОЙ ГРУППЫ «АЛЬФА – БАНК»……………..…………………13

2.1.    Основные направления инвестиционной политики Банковской группы «Альфа - Банк»……………………………………………………………13

2.2.    Анализ инвестиционной  деятельности Банковской группы «Альфа – Банк»……………………………………………………………………….16

ГЛАВА 3. ПРОБЛЕМЫ И ПЕРСПЕКТИВЫ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ РОССИЙСКИХ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ……...…..20

3.1.    Проблемы инвестиционной  деятельности российских коммерческих  банков……………………………………………………………………...20

3.2.    Перспективы  развития и пути повышения  инвестиционной деятельности российских коммерческих банков……………………….22

ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………….25

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ………………………….….28

ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………….30

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Инвестиционная деятельность коммерческих банков имеет стратегическое значение не только для конкретно  взятого элемента банковского сектора, но и для страны в целом. С решением проблемы повышения эффективности осуществления инвестиционной деятельности коммерческими банками связаны экономический рост, повышение жизненного уровня населения, обеспечение социально-экономической стабильности и экономической безопасности. Рациональная инвестиционная политика также обеспечит и эффективное развитие самого коммерческого банка. Именно поэтому рассмотрение темы «Организация инвестиционной деятельности коммерческих банков» является актуальной на сегодняшний день, в условиях повышения роли банковского сектора.

Предметом исследования является инвестиционная деятельность коммерческих банков направленная на развитие инвестирования в банковском секторе.

Целью  данной курсовой работы является комплексное исследование инвестиционной деятельности коммерческих банков, а также выявление проблем инвестиционной деятельности российских коммерческих банков и путей их преодоления.

Исходя из поставленной цели, определены следующие задачи:

1. Изучить сущность, формы и принципы инвестиционной деятельности, коммерческих банков.
2. Составить представление об инвестиционной политике коммерческих банков.
3. Проанализировать инвестиционную деятельность крупного российского банка (на примере Банковской группы «Альфа – Банк»).
4. Выявить проблемы осуществления инвестиционной деятельности российскими коммерческими банками и пути их преодоления.

 

В ходе написания курсовой были использованы методы исследования: метод анализа экономической литературы, посвященной теоретико-методологическим основам исследования инвестиционной деятельности коммерческих банков, методы экономического анализа, синтеза.

Теоретической и методической основой послужили федеральные  законы РФ, журналы, газеты, учебники отечественных специалистов в области банковской сферы, финансов, данные электронных сайтов.

Структурно работа состоит  из: введения; трех глав, первая – содержит три раздела, а вторая и третья - по два раздела, в конце каждой главы сделаны небольшие выводы; заключения; списка использованной литературы, включающего двадцать источников; три приложения содержащих таблицы и диаграммы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА 1.  ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИНВЕСТИЦИОННОЙ

ДЕЯТЕЛЬНОСТИ  КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ.

 

1. Сущность инвестиционной деятельности коммерческих банков.

 

На сегодняшний день банковская система является одной из важнейших  и неотъемлемых структур рыночной экономики, базовую роль в которой играют коммерческие банки. Любой коммерческий банк осуществляет свою деятельность на основании Федерального Закона «О банках и банковской деятельности» от 02.12.1990 г. № 395-1 [1].

Коммерческие банки выступают, прежде всего, как специфические  кредитные институты, которые, с  одной стороны, привлекают временно свободные средства хозяйства, с другой - удовлетворяют за счет этих привлеченных средств разнообразные финансовые потребности предприятий, организаций и населения.

Деятельность коммерческих банков определяется следующими функциями:

• аккумуляция (привлечение) средств;
• размещение средств (инвестиционная функция);
• расчетно-кассовое обслуживание.

Экономическую основу операций банков по аккумуляции и размещению кредитных ресурсов составляет движение денежных средств как объективного процесса, оказывающего влияние на формирование и использование ссужаемых стоимостей. Организуя этот процесс, коммерческие банки выступают коммерческими предприятиями, обеспечивающими выгодное помещение аккумулированных кредитных ресурсов.

Анализируя сущность инвестиционной деятельности коммерческих банков, обратимся к рассмотрению некоторых понятий, определяющих теоретическую основу данного вопроса [12, с. 240].

Термин «инвестиции» в зарубежной практике означает, как правило, средства, вложенные в ценные бумаги на длительный срок. Исходя из этого подхода, инвестиционная деятельность банков рассматривается как бизнес по оказанию двух типов услуг. Одна из них - увеличение наличности путем выпуска или размещения ценных бумаг на их первичном рынке. Другая - организация виртуальной встречи покупателей и продавцов уже существующих ценных бумаг на вторичном рынке, то есть функция брокеров или дилеров. Но данная точка зрения является односторонней и не рассматривает весь спектр направлений инвестиционной деятельности банков. В российской экономике термин «инвестиции» появился сравнительно недавно.

Современные экономисты определяют инвестиции, как долгосрочные вложения капитала в собственной стране или за рубежом в предприятия разных отраслей, предпринимательские проекты, социально-экономические программы, инновационные проекты. При этом подчеркивается, что инвестиции дают отдачу через значительный срок после вложения. Исходя из данного определения, инвестиционная деятельность - вложение средств, инвестирование или же совокупная деятельность по вложению денежных средств и других ценностей в проекты, а также обеспечение отдачи вложений [7, с.124].

Но важно отметить, что  под инвестициями понимаются и все направления размещения ресурсов коммерческого банка, и операции по размещению денежных средств на определенный срок с целью получения дохода. В первом случае к инвестициям относят весь комплекс активных операций коммерческого банка, во втором - его срочную составляющую.

Банковские инвестиции имеют  собственное экономическое содержание. Инвестиционную активность в микроэкономическом аспекте, с точки зрения банка как экономического субъекта, можно рассматривать как деятельность, в процессе которой он выступает в качестве инвестора, вкладывая свои ресурсы на срок в создание или приобретение реальных и покупку финансовых активов для извлечения прямых и косвенных доходов.

Реализация инвестиционной деятельности банками выражается в  инвестиционном процессе.

Инвестиционный  процесс определяется как последовательность этапов, действий, процедур и операций по осуществлению инвестиционной деятельности. Конкретное течение инвестиционного процесса определяется объектом инвестирования и видами инвестирования (реальные или финансовые инвестиции) [4, с.211].

Обычно принято выделять в инвестиционном процессе три основных этапа:

Подготовительный  этап - этап принятия решения об инвестировании, определяется следующей совокупностью фаз, сменяющих друг друга:

• формирование цели инвестирования;
• определяются направления инвестирования;
• выбор конкретных объектов, подготовка и заключение инвестиционного договора.

Второй  этап инвестиционного процесса - осуществление инвестиций, практические действия по их реализации, облекаемые в правовую форму путем заключения различных договоров.

Третий (эксплуатационный) этап связан с использованием созданного объекта инвестиционной деятельности [3, с.220].

Основой фундаменталистики  инвестиционной деятельности коммерческих банков является интерпретация показателей  экономических индикаторов. Под «индикатором» понимается доступная наблюдению и измерению характеристика изучаемого объекта, позволяющая судить о других его характеристиках, недоступных непосредственному исследованию.

К индикаторам инвестиционной деятельности относят:

• объем инвестиционных ресурсов коммерческих банков;
• индекс реальной стоимости инвестиционных ресурсов;
• объем банковских инвестиций;
• доля инвестиционных вложений в суммарных активах банков;
• структурные показатели банковских инвестиций по объектам их приложения;
• показатели эффективности инвестиционной деятельности банков, в частности, прирост активов и прирост прибыли в расчете на объем инвестиций;
• показатели альтернативной доходности инвестирования в производственный сектор по сравнению с вложением капитала в доходные финансовые активы [8, с.188].

 

 

2. Формы и принципы инвестиционной деятельности коммерческих банков.

 

Классификация форм инвестиционной деятельности коммерческих банков в  экономической литературе несколько  отличается от общепринятой, что определяется особенностями инвестиционной деятельности коммерческих банков. Банковские вложения можно разделить на следующие группы:

• в соответствии с объектом вложения средств: логично выделить вложения в реальные экономические активы (реальные инвестиции) и вложения в финансовые активы (финансовые инвестиции). Банковские инвестиции могут быть также дифференцированы и по более частным объектам: вложения в инвестиционные кредиты, срочные депозиты, паи и долевые участия, в ценные бумаги, недвижимость, драгоценные металлы и камни, предметы коллекционирования, имущественные и интеллектуальные права и др.;
• в зависимости от цели вложений: банковские инвестиции могут быть прямыми, направленными на обеспечение непосредственного управления объектом инвестирования, и портфельные, не преследующие цели прямого управления инвестиционным объектом, а осуществляемые в расчете на получение дохода в виде потока процентов и дивидендов или вследствие возрастания рыночной стоимости активов;
• по назначению вложений: можно выделить инвестиции в создание и развитие предприятий и организаций и инвестиции, не связанные с участием банков в хозяйственной деятельности;
• по источникам средств для инвестирования: различают собственные инвестиции банка, совершаемые за его собственный счет (дилерские операции), и клиентские, осуществляемые банком за счет и по поручению своих клиентов (брокерские операции);
• по срокам вложений: инвестиции могут быть краткосрочными (до одного года), среднесрочными (до трех лет) и долгосрочными (свыше трех лет) [8, с.189].

Инвестиции коммерческих банков классифицируют также по видам  рисков, регионам, отраслям и другим признакам.

Важнейшей характеристикой  форм и видов банковских инвестиций является их оценка с позиций объединенного критерия вложений средств, так называемого треугольника «доходность-риск-ликвидность», который отражает противоречивость целей инвестирования и требований, предъявляемых к инвестиционным ценностям.

Существует устойчивая зависимость  между доходностью, ликвидностью и  риском как инвестиционными качествами объектов вложений, проявляющимися усреднено  на значительном массиве данных. Они  выражаются в том, что, как правило, по мере увеличения доходности снижается  ликвидность и возрастает риск вложений. Это свидетельствует о том, что, в принципе, нет инвестиционных ценностей, максимально отвечающих одновременно всем критериям. Вместе с тем на практике могут возникать парадоксальные варианты соединений в каком-либо объекте всех инвестиционных качеств [2, с. 155].