Экономический анализ предприятия на примере ООО "Косам"

 

Из положительных тенденций  в анализируемой организации (табл. 2.3.) можно отметить лишь увеличение выручки от продаж на 46 159 тыс. руб. по отношению к 2005 году, а также увеличение показателей в динамике за ряд отчетных периодов.

Хотя как к отрицательным  факторам можно отнести следующие:

• снижение валовой прибыли за анализируемый период на 5 841 тыс. руб.;
• уменьшение доходов по прочей операционной деятельности превышают на 437 тыс. руб.;
• коэффициент соотношения доходов и расходов в динамике за анализируемый период уменьшает свое значение с 1,08 до 1,02, что вызвано более резким увеличением расходов организации (на 49 549 тыс. руб.) по отношению к повышению доходов (на 45 111 тыс. руб.). Динамика соотношения доходов и расходов ООО «Косам» представлена на рисунке 2.2.

 

рис. 2.2. Динамика соотношения доходов и расходов ООО “Косам” за период 2005-2007 гг..

 

На рисунке 2.3. показана динамика основных показателей прибыли организации за период с 2005 по 2007 года.

рис.2.3. Динамика показателей прибыли ООО “Косам” за период 2005-2007 гг..

 

В результате воздействия  ряда внешних и внутренних факторов,  фактически полученная в отчетном периоде  в процессе реализации прибыль резко отличается  от прибыли за прошлый период. Поэтому проведя анализ прибыли также рассмотрим факторы на нее влияющие и определим степень влияния каждого из них.

Количественная оценка факторов влияющих на прибыль ООО “Косам ” в 2007 году представлена в таблице 2.4.

Таблица 2.4.

Влияние факторов на прибыль  ООО “Косам”

Показатели -факторы	Сумма, тыс. руб.
1. Количество проданной  продукции (работ, услуг)	+2130,8
2. Изменение цен на  реализованную продукцию	+2359,57
3. Себестоимость проданной продукции, работ, услуг	-10331,37
4. Проценты к получению	- 582
5. Прочие операционные  доходы	-437
6. Прочие операционные  расходы	+833
7. Прочие внерелизационные  доходы	-106
8. Прочие внерелизационные  расходы	+51
9. налог на прибыль	+1341
10. Отложенные налоговые обязательства	+226
11. Отложенные налоговые  активы	+40
Совокупное влияние  факторов	-           4 475

 

По данным таблицы 2.4. можно сделать следующие выводы: влияние на сумму прибыли от продажи  изменения количества проданной  продукции получилось положительным, т.е. в результате увеличения в отчетном периоде объема полученной выручки в сопоставимых ценах сумма прибыли от продажи увеличилась на 2130,8 тыс. рублей, потому что на выручку помимо цены влияет и количество реализуемой продукции (товаров).

В отчетном периоде прибыль  организации снизилась на 4475 тыс. рублей в основном за счет резкого  повышения на 54% за анализируемый  период уровня себестоимости проданной  продукции (на 52000 тыс. руб.).

 

Показатели  рентабельности представляют собой важные характеристики факторной среды формирования прибыли и дохода организации, поэтому они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния организации с различных позиций.

 

 

Таблица 2.5.

Оценка показателей  рентабельности ООО “Косам” за период 2005-2007 гг..

№п/п	Период, год			Отклонение
	2005	2006	2007
Рентабельность продаж	9,73	7,32	2,93	-            6,80
Бухгалтерская рентабельность от обычной деятельности	9,82	7,38	2,83	-            6,99
Чистая рентабельность	7,46	5,61	2,25	-            5,21
Экономическая рентабельность	21,01	16,61	10,75	-           10,26
Рентабельность собственного капитала	36,52	33,69	16,01	-           20,51
Валовая рентабельность	9,73	7,32	2,93	-            6,80

 

рис. 2.4. Динамика показателей рентабельности ООО “Косам” за период 2005-2007 гг..

 

 

2.4. Анализ финансового состояния предприятия

 

Анализ финансового состояния предприятия проведем на основе данных бухгалтерской отчетности  ООО “Косам” по итогам работы за 3 года.

Общая оценка  структуры имущества организации и его источников. Устойчивость финансового положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и правильности вложения  финансовых ресурсов в  активы.    Активы динамичны по своей природе.

 

 

 

Таблица 2.6.

Сравнительный аналитический  баланс ООО “Косам” за 2005 – 2006 гг..

Наименование  статей	Абсолютные  величины, тыс. руб.				Относительные величины, %
	2005 год	2006 год	2007 год	изменение (+,-)	2005 год	2006 год	2007 год	изменение (+,-)	в % к величине 2005 г.	в % к изменению  итога баланса
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
1. Внеоборотные активы
1.1. Нематериальные активы	3	0	0	-3	0,01	0,00	0,00	0,0	-100,0	0,1
1.2. Основные средства	3954	3618	5772	1818	10,53	7,97	18,17	7,6	46,0	-31,4
1.3. Прочие внеоборотные  активы	5484	2305	295	-5189	14,60	5,08	0,93	-13,7	-94,6	89,8
Итого по разделу 1	9441	5923	6067	-3374	25,14	13,05	19,10	-6,0	-35,7	58,4
2. Оборотные активы										0,0
2.1. Запасы	1428	0	0	-1428	3,80	0,00	0,00	-3,8	-100,0	24,7
2.2. Дебиторская задолженность  (платежи после 12 месяцев)	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,0		0,0
2.3. Дебиторская задолженность  (платежи до 12 месяцев)	8549	707	14800	6251	22,77	1,56	46,58	23,8	73,1	-108,1
2.4. Краткосрочные финансовые  вложения	2030	0	0	-2030	5,41	0,00	0,00	-5,4	-100,0	35,1
2.5. Денежные средства	6497	24875	845	-5652	17,30	54,79	2,66	-14,6	-87,0	97,8
Итого по разделу2	28110	39479	25703	-2407	74,86	86,95	80,90	6,0	-8,6	41,6
Стоимость имущества	37551	45402	31770	-5781	100,00	100,00	100,00	0,0	-15,4	100,0
Капитал и резервы
3.1. Уставной капитал	276	276	276	0	0,74	0,61	0,87	0,1	0,0	0,0
3.2. Добавочный капитал  и резервный капитал	6393	6393	6393	0	17,02	14,08	20,12	3,1	0,0	0,0
3.3. Фонд социальной  сферы и целевые финансирования
3.4. Нераспределенная  прибыль	14934	15720	14662	-272	39,77	34,62	46,15	6,4	-1,8	4,7
Итого по разделу 3	21603	22389	21331	-272	57,53	49,31	67,14	9,6	-1,3	4,7
4. Долгосрочные обязательства	1	218	0	-1	0,00	0,48	0,00	0,0	-100,0	0,0
5. Краткосрочные обязательства
5.1. Заемные средства	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,0		0,0
5.2 Кредиторская задолженность	15947	22795	10439	-5508	42,47	50,21	32,86	-9,6	-34,5	95,3
5.3. Прочие обязательства	0	0	0	0	0,00	0,00	0,00	0,0		0,0
Итого по разделу 5	15947	22795	10439	-5508	42,47	50,21	32,86	-9,6	-34,5	95,3
Итог баланса	37551	45402	31770	-5781	100,00	100,00	100,00	0,0	-15,4	100,0

 

В процессе функционирования предприятия и величина активов, и их структура претерпевают постоянные изменения. Наиболее общее представление  об имевших место качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике этих изменений  можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа отчетности.

Анализируя табл. 2.6., видим что, стоимость имущества предприятия уменьшилась на 5781 тыс. рублей или 15,4%. Уменьшение стоимости имущества произошло за счет снижения прочих внеоборотных активов. Они снизились на 5189 тыс. руб. или на 94,6%, а их удельный вес в активах на конец анализируемого периода достигает 58,4%.

В составе оборотных  активов за анализируемый период снижаются запасы на 1428 тыс. руб. или на 100%, удельный вес которых в стоимости имущества на конец 2007 года составляет 3,8%.

Величина ликвидных  и быстрореализуемых активов, то есть денежных средств уменьшается на 5652 тыс. руб. или на 87%, а их удельный вес в оборотных активах снижается с 17,3% до 2,66%. Это свидетельствует об ухудшении структуры оборотных активов и, следовательно, снижении текущей платежеспособности (ликвидности) предприятия, то есть о сокращении возможности быстрой мобилизации имеющихся средств для оплаты своих обязательств в установленные сроки.

Собственные средства предприятия за анализируемый период снизились на 272 тыс. руб., или на 1,8%, а их удельный вес в структуре пассивов увеличился с 39,77% до 46,15%. Это произошло исключительно за счет снижения нераспределенной прибыли на 272 тыс. руб., или на 1,8%.

Так как удельный вес  собственных средств в общей  величине источников составляет 57,53% на конец 2005 года, и 67,17% на конец 2007 года, то финансирование деятельности предприятия  за счет внешних источников осуществлялось на 42,47% в 2005 году,  и на 32,86% в 2007 году.

На каждый рубль собственных  средств предприятие привлекало в 2005 году 73 копейки  заемных средств, что свидетельствует о допустимой зависимости предприятия от внешних  источников (заемных средств). В течение  анализируемого периода заемные средства уменьшились до 45  копеек на рубль собственных средств, что относится к положительным тенденциям в пассиве баланса.

 

Таблица 2.7.

Характеристика  финансового  состояния ООО “Косам” за 2005-2007 гг..

Наименование  статей	Абсолютные  величины			Относительные величины			Изменения
	2005	2006	2007	2005	2006	2007	в абсолютных величинах	в структуре	в % к величине 2005 года	в % к изменению  итога баланса
1	2	3	4	5	6	7	8=4-2	9=7-5	10=8/2*100	11
АКТИВ
Стоимость иммобилизированных средств	9441	5923	6067	25	13	19	-3374	-6,05	-35,74	58,36
Стоимость мобильных  средств	28110	39479	25703	75	87	81	-2407	6,05	-8,56	41,64
Стоимость материальных оборотных средств	9551	13602	9742	25	30	31	191	5,23	2,00	-3,30
Баланс (общая  стоимость активов)	37551	45402	31770	100	100	100	-5781	0,00	-15,40	100,00
ПАССИВ
Собственный капитал	21603	22389	21331	58	49	67	-272	9,61	-1,26	4,71
Заемный капитал	15948	23013	10439	42	51	33	-5509	-9,61	-34,54	95,29
Собственные оборотные  средства	12162	16466	15264	32	36	48	3102	15,66	25,51	-53,66
Рабочий капитал	12163	16684	15264	32	37	48	3101	15,65	25,50	-53,64
Баланс	37551	45402	31770	100	100	100	-5781	0,00	-15,40	100,00

 

Для наглядности проиллюстрируем  выполненные расчеты. Основные показатели финансового состояния ООО “Косам” за 2005-2007 гг.. представлены в рис. 2.5.

 

Рис. 2.5. Динамика структуры баланса ООО “Косам” за 2004-2006 гг..

 

Таким образом проанализировав  таблицы и рисунок можно сделать  вывод об уязвимых местах баланса предприятия:

• снижение имущества, за счет внеоборотных активов;
• уменьшение денежных средств;
• снижение прибыли.

Анализ ликвидности  бухгалтерского баланса. Потребность в анализе ликвидности баланса возникает  в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Приводимые ниже группировки осуществляются по  отношению к балансу.

В зависимости от степени  ликвидности, т.е. скорости превращения  в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Результаты расчетов по данным ООО “Косам” за 2005-2007 гг. (табл.2.8. и рис.2.6., рис. 2.7.) показывают, что в анализируемой организации сопоставление итогов групп по активу и пассиву имеет следующий вид:

А1 < П1;   А2 > П2;   А3 > П3;   А4 <  П4.

 

Таблица 2.8.

Оценка ликвидности баланса ООО “Косам” за 2005-2007 гг..

Показатель	Сумма, тыс. руб.			Показатель	Сумма, тыс. руб.			Платежный излишек(+), недостаток(-)
	2005	2006	2007		2005	2006	2007	2005	2006	2007
А1	8527	24875	845	П1	15 947	22 795	10 439	-       7 420	2 080	-    9 594
А2	8549	707	14800	П2	-	-	-	8 549	707	14 800
А3	11034	13897	10058	П3	1	218	-	11 033	13 679	10 058
А4	9441	5923	6067	П4	21 603	22 389	21 331	-     12 162	-     16 466	-  15 264