Банковская система Японии

Для оздоровления балансов банков и снижения их зависимости  от фондового рынка с марта 2009 г. центральный банк возобновил покупки  акций корпораций, находящихся в  инвестиционных портфелях банков, имеющих  рейтинг международных агентств не ниже «ВВВ-» и достаточную ликвидность. Предполагается до апреля 2010 г. выкупить ценные бумаги крупных корпораций на общую сумму 1 трлн иен (лимит на один банк установлен 250 млрд иен) с последующим  обязательством их продажи в период с конца марта 2012 г. до конца сентября 2017 г. По состоянию на 31 декабря 2009 г. текущий объем выкупленных активов  составил 206,9 млрд иен.

С начала 2009 г. был расширен перечень видов обеспечения (залога) для получения банками  кредитов у Банка Японии. В него были включены облигации корпораций, долговые инструменты инвестирующих  в недвижимость корпораций, гарантированные  правительством краткосрочные обязательства  корпораций и другие. В мае 2009 г. перечень был дополнен государственными облигациями  США, Великобритании, Германии и Франции.

В апреле 2009 г. Банк Японии объявил о возможности  привлечения городскими и региональными  банками дополнительных ресурсов в  рамках предоставления субординированного 10-летнего займа на общую сумму  до 1 трлн иен (лимит на один банк составляет 350 млрд иен). Банки, которые получат  займы, смогут учитывать их как дополнительную часть капитала и вернуть средства в любое время по истечении  трехлетнего периода после получения.

Вместе с  тем, учитывая глобальный характер современного кризиса, наряду с принятием мер  по стимулированию развития экономики  Банк Японии стремится координировать свои усилия с международными организациями  и надзорными органами других стран. Среди форм взаимодействия такие, как:

• заключение двусторонних валютных своп-согла-шений с центральными банками развитых стран. Для предоставления ликвидности городским банкам в долларах США, а также регулирования курса иены по отношению к доллару США в сентябре 2008 г. Банк Японии заключил такое соглашение с ФРС США на срок до 30 января 2009 г. на сумму 60 млрд дол. СИТА. В последующем сумма соглашения была увеличена в 2 раза (до 120 млрд дол. США), а срок действия продлен до 1 февраля 2010 г. Заключение данного соглашения произошло после объявления ФРС США, Европейским центральным банком, Банком Англии, Банком Японии и Национальным банком Швейцарии о скоординированных мерах по борьбе с финансовым кризисом. Они договорились объединенными усилиями поддерживать финансовые рынки, в том числе путем вливания средств в банковский сектор. Банк Японии стал обмениваться валютными активами с ФРС и центральными банками других стран, а также проводить односторонние интервенции на международных валютных рынках;
• взаимодействие с центральными банками стран АСЕАН+3 и странами - членами Азиатского банка развития. В рамках «чиангмайской инициативы» центральные банки стран АСЕАН+3 заключали двусторонние соглашения в национальных валютах о валютных свопах. По состоянию на 19 января 2010 г. общая сумма соглашений Банка Японии с центральными банками 7 стран АСЕАН+3 составила 44 млрд дол. США (в эквиваленте)1. В мае 2009 г. по результатам ежегодного совещания министров финансов стран и представителей Азиатского банка развития в Бали (Индонезия) было подписано соглашение о создании Азиатского антикризисного валютного фонда в размере 120 млрд дол. США. Взнос Японии в нем составил 32%. Таким образом, был создан многосторонний механизм валютного сотрудничества стран АСЕАН+3.

В настоящее  время японская банковская система  движется по пути формирования конкурентоспособного на международном рынке банковского  сектора, способного противостоять  внешним рискам, и банков, способных  координировать интересы корпоративного бизнеса и собственников банков на внутреннем рынке с целью развития внутреннего спроса.

Процесс реформирования банковского сектора Японии продолжается, при этом решаются две основные задачи:

1. Достижение баланса между сохранением эффективности в условиях свободной конкуренции и обеспечением стабильности при оптимизации отношений между менеджментом, и акционерами.
2. Распределение рисков между банками, клиентами и регулирующими органами.⁸

 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Заключение.

В заключение следует отметить, что на всех этапах развития экономики Японии, в том  числе ее банковского сектора, смена  экономической (в том числе монетарной) политики осуществлялась плавно и осторожно. В зависимости от экономических  и политических условий расширялись  права банков, их сфера деятельности. В свою очередь банками осуществлялся  поиск эффективных путей взаимодействия с корпоративными клиентами. Это  привело к изменениям в развитии банковского сектора: от узкой специализации  банков к универсализации банковской деятельности. В результате при сохранении азиатского типа банковской культуры была реформирована система взаимоотношений  между банками и промышленными  группами, с одной стороны, и банками  и надзорными органами - с другой. Банковский сектор сознательно ограждался денежными властями от возможных  потрясений, что значительно усиливало  риск его неустойчивости. Вместе с  тем на разных временных отрезках при проведении монетарной политики ставились разные задачи, использовались разные инструменты. В период кризисов неизменно повышалась роль государства. Из кризиса 90-х годов Япония выходила за счет расширения экспорта товаров  и капитала. Однако запаздывание принятия оперативных мер для нейтрализации  кризиса в банковском секторе  в 90-х годах на ранних фазах его  развития привело к поздней реакции  и со стороны реального сектора  экономики. Для восстановления финансовой стабильности использовались экстраординарные меры: проведение рекапитализации банков за счет государственных средств, временная  национализация банков, предоставление гарантий правительством. В 2008 г. перед  правительством и Банком Японии встала задача по ликвидации диспропорции между  предложением и внутренним спросом  в экономике, управлению внешним  системным риском и обеспечению  устойчивости финансового сектора. Меры денежных властей по преодолению  финансового кризиса 2008 г. рассчитаны на краткосрочный и среднесрочный  период. Краткосрочная программа  предполагает возможность использования  при осложнении ситуации в банковском секторе экстраординарных мер, но, в  основном, она направлена на восстановление функций финансового посредничества банков с целью поддержания реального  сектора экономики. В среднесрочной  перспективе планируется усиление системы финансового надзора, предполагающей регулирование и управление системным  и трансграничным рисками. В регулировании  деятельности банковского сектора  приоритеты будут отданы обеспечению  достаточности капитала банков, управлению риском ликвидности, стандартам прозрачности деятельности и применению кредитных  рейтингов.

Опыт Японии, заслуживает пристального внимания, дальнейшего тщательного изучения и разумного использования. 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Список используемой литературы.

1. Внешне-экономический толковый словарь.Под ред. И.Фаминского, 2001 г.

2. Вячеслав Мироненко-«Инвестгазета» №39, 7 октября 2007

3. Деньги. Кредит. Банки.: учебник для вузов/ под ред. проф. А.Ю. Казака, проф. М.С. Марамыгина,2007.

4. Динкевич А.И. Экономическое развитие современной Японии. Деньги и кредит.- 2007.- №10.

5. Журнал «Япония сегодня», №6, 2009

6. Сенаторов А.” Япония: курс на структурные реформы”.1999

7. Сменковский В.Н. «О роли банковской системы в обеспечении экономического роста». Деньги и кредит №8, 2002 г.

8. Соколов А.” Банковская система Японии: становление и развитие”.2003

9. Толковый словарь  русского языка - С.И. Ожегов  и Н. Ю. Шведова.1995

10. http://www.vestnik.fa.ru/ 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 
 

Приложение.

Крупнейшие банки  Японии по состоянию на 2009 год.

Mizuho Financial Group Inc.

Чистая прибыль  второго по величине банка Японии составила по итогам года 239,4 млрд иен (2,57 млрд долл.), тогда как за аналогичный  период годом ранее Mizuho Financial получил  чистые убытки в размере 588,81 млрд иен. При этом выручка банка за отчетный финансовый год снизилась на 19,8% и составила 2,82 трлн иен (30,32 млрд долл.).

Банку удалось выйти  из убытков благодаря растущему  фондовому рынку - стоимость ценных бумаг росла, и это погасило убытки, полученные от инвестиционной деятельности в разгар кризиса. Теперь Mizuho Financial прогнозирует, что его чистая прибыль в текущем  финансовом году практически удвоится и составит 430 млрд иен.

Mizuho Financial стал одной  из крупнейших в Азиатском  регионе жертв финансового ипотечного  кризиса, разразившегося в США  во второй половине 2007г. В отличие  от своих конкурентов банк  активно вкладывал средства через  свое брокерское подразделение  в структурированные продукты  и высокорисковые активы, в результате  кризиса обесценившиеся.

Банк извлек уроки  из последнего кризиса и сейчас готовится  к масштабному привлечению капитала, чтобы укрепить свое финансовое положение. Для этого он планирует провести допэмиссию акций на сумму до 800 млрд иен (8,6 млрд долл.).

Sumitomo Mitsui Financial Group

Третий по величине японский банк Sumitomo Mitsui Financial Group также  получил прибыль - она составила 271,56 млрд иен (2,92 млрд долл.) по сравнению  с 373,46 млрд иен чистых убытков в 2008-2009 финансовом году. При этом выручка  банка за отчетный период снизилась  на 11% - до 3,17 трлн иен (34,08 млрд долл.).

По сравнению с  предыдущим отчетным годом банку  удалось минимизировать потери, которые  он нес на фондовом рынке, а также  снизить число безнадежных и  просроченных кредитов. На текущий  год банк планирует нарастить  чистую прибыль на 25% - до 340 млрд иен.

В состав банка входят Sumitomo Mitsui Banking Corp., Daiwa SB Investments и ряд  других финансовых компаний. В 2009г. банк также приобрел японское брокерское подразделение американского Citigroup.