Анализ финансового состояния ОАО «Нижнекамскнефтехим»

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ  БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ

«ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ  УПРАВЛЕНИЯ»

 

ИНСТИТУТ УПРАВЛЕНИЯ  В ПРОМЫШЛЕННОСТИ И ЭНЕРГЕТИКЕ

КАФЕДРА ПРОМЫШЛЕННОГО БИЗНЕСА

 

 

 

 

 

 

 

КУРСОВАЯ РАБОТА

по дисциплине Экономический  и финансовый анализ

на тему: «Анализ финансового  состояния ОАО «Нижнекамскнефтехим»

 

 

 

 

 

Выполнила:

студент очной формы обучения,

специальности    МБХТ

III курса , I группы            _______________      Бикмурзин М.А.

 

Проверила:                                 

к.э.н., доцент                      _______________      Лиференко Г.Н.

 

 

 

 

 

 

 

Москва – 2011

Оглавление

Введение 3

I. Аналитическая  часть 11

1.1. Анализ  финансовых результатов предприятия 11

1.1.1.Анализ  динамики  и структуры показателей  прибыли с использованием горизонтально-вертикального  анализа 11

1.1.2. Анализ  структуры балансовой прибыли 12

1.1.3.Расчет  и анализ показателей рентабельности 14

1.2. Анализ  динамики и структуры имущества  предприятия и источников его  формирования. 16

1.2.1. Сводный  сравнительный аналитический баланс 16

1.2.2. Анализ  факторов, характеризующих признаки  «хорошего» баланса 19

1.2.3. Анализ структуры актива и  пассива баланса 20

1.3. Оценка  платёжеспособности предприятия 24

1.3.1. Анализ ликвидности баланса 24

1.3.2. Расчёт и анализ показателей  платёжеспособности 27

1.4. Расчёт  коэффициентов финансовой устойчивости  предприятия 28

II. Проектная часть 31

2.1 Блок-схема  анализа. 31

2.2. Схема  формирования и распределения  балансовой прибыли (в отчетном  году). 32

2.3. Разработка  рекомендаций по улучшению финансового  состояния 32

Заключение 34

Список литературы: 38

ПРИЛОЖЕНИЕ 39

Приложение 1. Бухгалтерский баланс компании ОАО  «Нижнекамскнефтехим» 39

Приложение 2. Отчет о прибылях и убытках 42

 

 

Введение

 

В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения  предприятия служит его финансовая устойчивость. Она отражает такое  состояние финансовых ресурсов, при  котором предприятие, свободно манипулируя  денежными средствами, способно путем  эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также  минимизировать затраты на его расширение и обновление.

Финансовый анализ – метод познания финансового механизма предприятия, процессов формирования и использования  финансовых ресурсов для его оперативной  и инвестиционной деятельности –  является часть. Общего исследования бизнес-процессов  компании и приобрел на сегодня очень  важное и вполне самостоятельное  значение.

Целью данного курсового проекта  является оценка финансового состояния  предприятия и разработка рекомендаций по улучшению методики самого финансового  анализа.

В связи с поставленной целью  основными задачами курсового проекта  являются:

• Анализ финансовых результатов предприятия
• Анализ динамики и структуры имущества предприятия и источников его формирования
• Оценка платёжеспособности предприятия
• Расчёт коэффициентов финансовой устойчивости предприятия
• Анализ состава и движения дебиторской и кредиторской задолженностей
• разработка рекомендаций на основе проведённого анализа

 

Как объект финансового анализа  мы выбрали предприятие ОАО «Нижнекамскнефтехим».

ОАО «Нижнекамскнефтехим» расположено  в г. Нижнекамск, Республики Татарстан. ОАО "Нижнекамскнефтехим" – динамично  развивающееся, высокотехнологичное  нефтехимическое предприятие Российской Федерации, входит в группу компаний «ТАИФ». Производственный комплекс компании включает в себя: 10 заводов основного  производства, 6 центров (в т.ч. научно-технологический и проектно-конструкторский), а также вспомогательные цеха и управления, расположенные на двух производственных площадках и обладающие централизованной транспортной, энергетической и телекоммуникационной инфраструктурой.

Основным источником аналитической  информации при анализе финансового  состояния фирмы является ее бухгалтерская (финансовая) отчетность, которая состоит  из 5 форм:

• Бухгалтерский баланс (форма № 1);
• Отчет о прибылях и убытках (форма № 2);
• Отчет об изменениях капитала (форма № 3);
• Отчет о движении денежных средств (форма № 4);
• Приложение к бухгалтерскому балансу (форма № 5).

Бухгалтерский баланс.

Бухгалтерский баланс это система  показателей, характеризующая в  обобщенных стоимостных отношениях  состояние средств предприятия. Бухгалтерский баланс отражает состав, размещение, использование и источники формирования средств предприятий, организаций, бюджетных учреждений. Бухгалтерский баланс составляется на определенную дату (конец месяца, квартала, года) и используется для контроля и анализа хозяйственной деятельности. Имеет форму двухсторонней таблицы: левая сторона – актив – характеризует состав, размещение и использование средств; правая сторона – пассив – источники образования средств. Балансовые показатели отдельных видов средств и источников их образования носят название балансовых статей которые в соответствии с их экономическим содержанием сгруппированы в активы и пассивы, как правило, в шесть разделов. Бухгалтерский баланс позволяет определить обеспеченность  предприятия собственными оборотными средствами, соответствие запасов товарно-материальных ценностей установленным нормативам, состояние платежеспособной дисциплины и т.п., а также дать общую оценку финансового состояния предприятия или организации. Бухгалтерский баланс играет важную роль в управлении предприятием, так как по данным баланса важно понять, что представляет собой предприятие на данный момент и в результате чего сложилось такое положение. Баланс есть свод моментных данных на конец отчетного периода и в силу этого не отражает адекватно состояние средств предприятия в течении отчетного периода. Это прежде всего относится к наиболее динамичным статьям баланса.

Состав бухгалтерской отчетности определен Законом «О бухгалтерском  учете», ее содержание, Положением по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации». В соответствии с этими нормативными актами в состав отчетных форм организации  входит бухгалтерский баланс - №1.

Данную форму отчетности следует  признать наиболее универсальной, поскольку  наглядность и уровень обобщения  учетных данных находятся в ней  на качественно более высоком  уровне.

По своей сущности бухгалтерский  баланс это источник информации об имущественном состоянии организации  и его структуре, включая и  стоимость  вновь созданную в виде приращения собственного капитала.

  Другие формы отчетности характеризуют какую-либо часть представленной в балансе информации – денежные средства, прибыль, состав и финансы собственного капитала. Баланс характеризует деятельность предприятия в целом, это главная и универсальная форма отчетности, все другие формы дополняют его, хотя в силу идентичности учетных данных все формы отчетности необходимо понимать как единое целое.

В соответствии с РСБУ активы подразделяются на:

• Внеоборотные
• Нематериальные активы
• Основные средства
• Незавершенное строительство
• Доходные вложения в материальные ценности
• Долгосрочные финансовые вложения
• Отложенные налоговые активы
• Прочие внеоборотные активы
• Оборотные
• Запасы
• Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
• Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты)
• Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)
• Краткосрочные финансовые вложения
• Денежные средства
• Прочие оборотные активы
• В соответствии с РСБУ пассивы подразделяются на:
• Капитал и резервы
• Уставный капитал
• Собственные акции, выкупленные у акционеров
• Добавочный капитал
• Резервный капитал
• Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
• Долгосрочные обязательства
• Займы и кредиты
• Отложенные налоговые обязательства
• Прочие долгосрочные обязательства
• Краткосрочные обязательства
• Займы и кредиты
• Кредиторская задолженность
• Задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов
• Доходы будущих периодов
• Резервы предстоящих расходов
• Прочие краткосрочные обязательства

 

Отчет о прибылях и убытках.

Отчет о прибылях и убытках - финансовый отчет, в котором показаны доходы, расходы и прибыль предприятия  за определенный период времени (обычно за год):

• Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг за вычетом налога на добавленную стоимость, акцизов и т.п. налогов и обязательных платежей (нетто - выручка)
• Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (кроме коммерческих и управленческих расходов)
• Валовая прибыль 
• Коммерческие расходы
• Управленческие расходы
• Прибыль / убыток от продаж
• Проценты к получению
• Проценты к уплате
• Доходы от участия в других организациях
• Прочие операционные доходы
• Прочие операционные расходы
• Внереализационные доходы
• Внереализационные расходы
• Прибыль / убыток до налогообложения 
• Налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи
• Прибыль / убыток от обычной деятельности
• Чрезвычайные доходы
• Чрезвычайные расходы
• Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)

Отчёт об изменениях капитала

В состав годовой бухгалтерской  отчетности входит форма №3 «Отчет об изменениях капитала». В ней отражаются показатели, характеризующие формирование уставного, добавочного и резервного капитала предприятия, а также нераспределенной прибыли (непокрытого убытка). Кроме  того, форма №3 содержит сведения о  формировании и использовании резервов.

Форма №3 «Отчет об изменениях капитала»  включает в себя:

• раздел I «Изменения капитала»;
• раздел II «Резервы»;
• раздел III «Справки».

Изменение капитала

Раздел I отчета об изменении капитала имеет называние «Изменение капитала», представляет собой таблицу, в которой  слева построчно перечислены  показатели (например, остаток капитала на 1 января, его увеличение и уменьшение, остаток на 31 декабря), а справа дано их значение с разбивкой по столбцам:

• Столбец 3 «Уставный капитал»;
• Столбец 4 «Добавочный капитал»;
• Столбец 5 «Резервный капитал»;
• Столбец 6 «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)»;
• Столбец 7 «Итого».

Резервы

В данном разделе отражаются суммы  резервов, созданных организацией. В разделе II выделяют четыре вида резервов:

• резервы, образованные в соответствии с законодательством;
• резервы, образованные в соответствии с учредительными документами;
• оценочные резервы;
• резервы предстоящих расходов.

Отчёт о движении денежных средств

Отчет о движении денежных средств, дополняет балансовый отчет и  отчет о прибылях и убытках. И если балансовый отчет отражает финансовое положение компании на определенный момент времени, а именно на конец учетного периода, то отчет о движении денежных средств конкретизирует изменения, произошедшие с одним из компонентов финансовой отчетности - денежными средствами от одной даты балансового отчета до другой, в то время как отчет о прибылях и убытках отражает результаты деятельности компании за период; и эта деятельность является основным фактором, который изменяет состояние денежных средств, отражаемых в отчете о движении денежных средств. Информация о движении денежных средств предприятия полезна тем, что она предоставляет пользователям финансовой отчетности базу для оценки способности предприятия привлекать и использовать денежные средства и их эквиваленты.

Отчет о движении денежных средств  должен содержать следующие числовые показатели:

1. Остаток денежных средств на  начало отчетного периода;

2. Поступило денежных средств всего, в том числе:

• от продажи продукции, товаров, работ и услуг;
• от продажи основных средств и иного имущества;
• авансы, полученные от покупателей (заказчиков);
• бюджетные ассигнования и иное целевое финансирование;
• кредиты и займы полученные;
• дивиденды, проценты по финансовым вложениям;
• прочие поступления.

3. Направлено денежных средств всего, в том числе: