Финансовое планирование прредпреятия

При разработке модели применяются следующие методы:

1. Прогноз объемов реализации - процесс финансового планирования обычно начинается с прогнозирования будущих продаж. Правильно определенный прогноз продаж служит основой для организации производственного процесса, эффективного распределения средств и контроля за запасами. Период прогноза продаж увязывается с общим плановым периодом. Обычно прогнозы продаж составляют на 1 год и на 5 лет. Годичные прогнозы продаж разбиты на квартальные и месячные. Чем короче прогнозы продаж, тем точнее и конкретнее должна быть содержащаяся в них информация. Прогнозы продаж могут быть выражены как в денежных, так и в натуральных единицах.
2. Баланс денежных расходов и поступлений - по праву считается одним из самых важных методов при составлении финансового раздела бизнес-плана. Цель составления такого баланса - оценка синхронности поступления и расходования, денежных средств, для обеспечения достаточности денежных поступлений на отдельном временном отрезке для покрытия расходов денежных средств. Нехватка денежных средств в конкретный момент времени вызывает неплатежи и даже угрозу несостоятельности. Задержка же в платежах может привести к уплате штрафов и пени. Баланс денежных потоков составляется в виде таблицы, в которой отражаются данные о наличии денежных средств на начало периода, их поступление и расходование в течение периода и данные о наличии денежных средств на конец периода. В аналитических целях таблица может быть дополнена сведениями о дебиторской задолженности и; в частности, данными о размере безнадежных долгов, складских запасах, кредиторской задолженности, взятых из других разделов бизнес-плана.
3. Составление таблицы доходов и затрат (аналогичной отчету о прибылях и убытках) - эта таблица по своим форме и содержанию аналогична отчету о прибылях и убытках предприятия. При ее составлении особое внимание уделяется полноте вероятных источников получения прибыли и прогнозируемых затрат, относимых на себестоимость продукции, а также ожидаемой величины налоговых платежей.
4. Прогнозируемый баланс активов и пассивов предприятия - дает возможность убедиться в том, что все запланированные активы предприятия действительно обеспечены источниками формирования. По форме баланс активов и пассивов имеет структуру бухгалтерского баланса.
5. Расчет точки достижения безубыточности - этот метод является достаточно универсальным. Он позволяет определять объемы производства и продаж товара с точки зрения их безубыточности, а также принимать решения о целевых размерах прибыли. Суть метода состоит в поиски нулевой прибыли, или точки безубыточности. Для определения плановой величины продаж, соответствующей безубыточному состоянию предприятия, необходимо знать три величины: продажную цену единицы товара, объем постоянных издержек, объем переменных издержек.

2. Бюджетирование.

Эта модель финансового планирования применяется при краткосрочном финансовом планировании. Бюджет представляет собой смету доходов и расходов организации. Исходя из стратегических целей

предприятия, бюджеты решают задачи распределения редких экономических ресурсов, находящихся в его распоряжении.

Составление бюджетов включает: установление общих целей развития предприятия (осуществляется на уровне высшего руководства); конкретизацию общих целей и определение задач для каждого отдельного подразделения; подготовку отделами и подразделениями оперативных бюджетов (обычно на один год или полгода); анализ подготовленных бюджетов высшим руководством и их корректировку; подготовку итоговых.бюджетов.

Для определения прогнозных статей расходов бюджета за основу принимают намеченные стратегические цели развития организации и способы их достижения. Прогнозы доходной части бюджета разрабатываются путем учета всех возможных источников доходов, в их числе доходы от продаж, проценты от инвестиций, выплаты за использование лицензий, правительственные субсидии. За основу берется прогноз продаж.

Выделяют  несколько основных видов бюджетов:

• материальный бюджет, включающий перечень всех видов сыры и материалов, необходимых для реализации конкретного плана и их количественной оценки;
• бюджет закупок, в котором конкретизируются расходы на закупки всех материалов, необходимых для осуществления планов;
• трудовой бюджет, отражающий прямые издержки труда запланированных видов деятельности;
• бюджет административных расходов, который включает расходы на выполнение главных управленческих функций, в их числе оклады управляющих, расходы на командировки и деловые поездки, гонорары, расходы на содержание служебных помещений и офисов;
• бюджет дополнительных вложений капитала, в котором уточняются запланированные Денежные расходы с учетом изменений: строительство или приобретение дополнительных заводов, машин и оборудования, замена изношенных капитальных активов;
• бюджет наличности цель его — обеспечить скоординированность доходов и расходов.
• оплата за материалы, которые потребуются в следующем квартале, осуществляется в предшествующем квартале;
• затраты на труд обычно принимаются равными 30% годовых продаж;
• прочие затраты (амортизация, электроэнергия, административные расходы) — около 20% годовых продаж;
• раздел «труд + остальные затраты» в бюджете наличности не изменяються в течение года;
• выплаты процентов и налогов производиться в конце квартала.

3. Модель финансового планирования с помощью составления прогнозных финансовых документов.

Эта модель применяется при долгосрочном финансовом планировании. Целью такого планирования являеться составления прогноза баланса и отчета о прибылях и убытках, на основе которых организация разрабатывает бюджеты. Качество финансового планирования определяется уровнем бухгалтерского учета и финансового контроля. Финансовые отчеты организации должны включать такие ключевые позиции, как прибыльность, рыночная позиция, производительность, использование активов и инновации.

Для составления прогнозных финансовых документов применяются следующие методы:

1. Прогноз продаж;
2. Определение потребности во внешнем финансировании - применяется для расчета величины внешнего финансирования в случаях, когда величина собственного капитала предприятия оказывается недостаточной для увеличения объема производства.
3. Регрессионный анализ - рассматривает потребности в финансировании как функции от объема продаж. В системе координат наносятся точки, обозначающие соотношение между объемом продаж и потребностью в капитале в каждом из предыдущих годов хозяйствования предприятия. Точки объединяются в одну линию. Полученный график определяет тенденцию соотношения между продажами и необходимыми объемами финансирования в будущем периоде;
4. Расчет процента от продаж - Суть метода заключается в том, что каждый из элементов прогнозных документов рассчитывается как процентное отношение от установленной величины продаж.;
5. Анализ безубыточности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3 Финансовое планирование в коммерческих организациях

Финансовые  планы предприятия могут быть перспективными, текущими и оперативными.

Перспективный финансовый план составляется на длительный срок. В нем даются оценки основных финансовых показателей в перспективе. Текущий финансовый план составляется на год с поквартальной разбивкой. Этот план обеспечивает увязку производственных и финансовых показателей деятельности организаций. Оперативные финансовые планы включают составление платежного, налогового и кассового плана на месячный срок с декадной разбивкой.

В рыночной экономике планирование на предприятии - не носит элементов директивности. Его цель - обеспечение оптимальных возможностей для успешной хозяйственной деятельности, получение необходимых для этого средств, достижение конкурентоспособности и прибыльности предприятия, а также планирование доходов и расходов предприятия, движения его денежных средств.

Исходя  из этих целей внутрифирменное финансовое планирование - это многоплановая работа, состоящая из ряда взаимосвязанных этапов :

1. Анализ финансовой ситуации и проблем - заключается в изучении фактических данных за предыдущий период. Это дает возможность оценить финансовые результаты за прошедшее время и определить проблемы.
2. Прогнозирование будущих финансовых условий - необходимо для определения внешней и внутренней среды, в которых будет протекать деятельность предприятия.
3. Постановка финансовых задач - заключается в определении на планируемый период параметров получения доходов, прибыли, предельных размеров расходов и основных направлений использования средств.
4. Выбор оптимального варианта - на основе анализа тенденций и текущего финансового состояния рассматриваются несколько вариантов положений, в которых может оказаться предприятие, и оптимальные варианты развития финансов предприятия.
5. Составление финансового плана - финансовый план предприятия составляется в виде баланса его доходов и расходов.Корректировка, увязка и конкретизация финансового плана - это увязка показателей финансового плана с производственными, коммерческими, инвестиционными, строительными и другими планами и программами в установлении конкретных сроков их достижения
6. Выполнение финансового плана - это процесс текущей производственной, коммерческой и финансовой деятельности предприятия, влияющий на его конечные финансовые результаты.
7. Анализ и контроль выполнения- плана заключаются в определении фактических конечных финансовых результатов деятельности предприятия.
8. В ходе составления финансового плана предприятия должны решаться следующие задачи:
9. Определение основных финансовых показателей предприятия на плановый период;
10. Увязка финансовых показателей с производственными и коммерческими;
11. Выявление резервов увеличения доходов и прибыли предприятия;
12. Определение путей повышения эффективности использования финансовых ресурсов.

Для разработки плана специалистам по планированию требуется внешняя  информация, включающая в себя прогнозные и маркетинговые данные, и внутренняя информация, т.е.:

• наличие и структура производственных мощностей;
• численность кадров, их профессиональный состав;
• финансы;
• наличие и потребности в оборотных средствах;
• готовность и структура новых научно-технических разработок и др.

Сбор и обобщение поступающей  информации, ее анализ являются предплановой работой специалистов, которая необходима для разработки самого плана.

Система показателей информационного обеспечения  финансового планирования, формируемых из внешних источников, делится на четыре основные группы:

1. Показатели, характеризующие общеэкономическое  развитие страны:

а) показатели макроэкономического развития;

б) показатели отраслевого развития.

2. Показатели, характеризующие конъюнктуру финансового  рынка:

а) показатели рынка фондовых инструментов;

б) показатели конъюнктуры рынка денежных инструментов.

3. Показатели, деятельность контрагентов и  конкурентов:

а) банков;

б) страховых  компаний;

в) поставщиков  продукции;

г) покупателей  продукции;

д) конкурентов.

4. Показатели, деятельность контрагентов и  конкурентов

а) по финансовой деятельности предприятий;

б) по функционированию отдельных сегментов финансового  рынка.

Система показателей, формируемых из внутренних источников информации, делится на три основные группы:

1. Показатели, характеризующие финансовое состояние  и результаты финансовой деятельности:

а) показатели, характеризующие состав активов  и структуру используемого капитала;

б) показатели, характеризующие основные финансовые результаты хозяйственной деятельности предприятия;

в) показатели, характеризующие движение денежных средств и отдельных финансовых фондов.

2. Показатели, характеризующие финансовые результаты  деятельности отдельных структурных  подразделений предприятия:

а) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности по основным сферам финансовой деятельности;

б) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности в региональном разрезе;

в) показатели, характеризующие финансовые результаты деятельности отдельных центров  ответственности.