Контрольна робота з «Інвестування»

Міністерство  освіти і науки,молоді і спорту України

Сумський  державний університет

Кафедра економіки 
 

Контрольна  робота

з дисципліни «Інвестування» 
 
 

Виконала 

студентка гр. Мзт-82с

варіант 60                         Плахтієнко О.

 

Перевірила викладач    кан.екон.наук., доц. С.В.Шевцова                              
 
 
 
 

Суми  – 2011

 

Зміст:

ВСТУП 3

1. Аналіз інвестиційної  привабливості підприємства 3

1.1 Розрахунок  показників майнового стану  3

1.2 Показники  ділової активності  5

1.3 Показники  рентабельності  8

1.4 Показники  фінансової стійкості  11

1.5 Аналіз ліквідності   14

2. Оцінка економічної  ефективності інвестиційної діяльності  15

3. Висновки  20

4. Література   21

5. Додатки А  і Б 
 

ВСТУП

    Інвестиційна  привабливість підприємства - це комплексне поняття, яке є результатом взаємодії  всіх елементів системи фінансових відносин підприємства, визначається сукупністю виробничо-господарських  факторів і характеризується системою показників, що відображають наявність, розміщення і використання фінансових ресурсів.

    Аналіз  фінансового стану підприємства є необхідним етапом для розроблення  планів і прогнозів фінансового  оздоровлення підприємств.

    У результаті аналізу інвестиційної  привабливості менеджер одержує  певну кількість основних, найбільш інформативних параметрів, які дають  об’єктивну та точну картину фінансового  стану підприємства.

    Джерелом  інформації для визначення інвестиційної  привабливості підприємства є бухгалтерська  та фінансово-статистична звітність  цього підприємства. Основні фінансові  звіти, які використовуються при  аналізі, - стандартні форми квартальної  та річної звітності:

• “Баланс підприємства” (Форма 1);
• “Звіт про фінансові результати та їх використання”     (Форма 2);

 
 

1.Аналіз  інвестиційної привабливості  підприємства 
 

1.1 Розрахунок показників  майнового стану: 

1.1.1 Частка    оборотних      виробничих фондів в обігових коштах =

Оборотні  виробничі фонди/оборотні активи

На початок  періоду: 12973,0+22725,0+466,0/76636,0+466,0=0,469

На кінець періоду: 14728,0+42468,0+1326,0/94689,0+1326,0=0,609

Напрямок - збільшення відповідає, отже ставимо +

   1.1.2 Частка основних засобів в  активах =

Залишкова вартість основних засобів/Активи

На початок  періоду: 24664,0/110637,0=0,223

На кінець періоду: 23490,0/132576,0=0,177

Напрямок зменшення, відповідає, отже ставимо +

    1.1.3 Коефіцієнт зносу   основних засобів =

Знос  основних засобів/Первісна вартість основних засобів

На початок  періоду: 30911,0/64464,0=0,479

На кінець періоду: 41750,0/64141,0=0,651

Напрямок збільшення, не відповідає, отже ставимо –

    1.1.4 Коефіцієнт оновлення основних засобів =Збільшення за звітний період первинної вартості основних засобів/Первинна вартість основних засобів

На початок  періоду: 64464,0/64464,0=1

На кінець періоду:64464,0/64141=1,005

Напрямок збільшення,  відповідає, отже ставимо +

    1.1.5 Частка довгострокових інвестицій в активах

На початок  періоду: 616,0/110637,0=0,006

На кінець періоду: 616,0/132576,0=0,005

Напрямок зменшення,не  відповідає, отже ставимо -

    1.1.6.Частка     оборотних      виробничих активів = Оборотні    виробничі фонди/Активи

На початок  періоду :12973,0+22725,0+466,0/110637,0=0,327

На кінець періоду :14728,0+42468,0+1326,0/132576,0=0,441

Напрямок збільшення,  відповідає, отже ставимо +

     1.1.7 Коефіцієнт мобільності активів = Мобільні активи/Немобільні активи

На початок  періоду : 76636,0+466,0/34757,0=2,218

На кінець періоду : 94689,0+1326,0/27783,0=3,456

Напрямок збільшення,  відповідає, отже ставимо + 
 

1.2 Аналіз  ділової  активності 

    1.2.1 Оборотність активів (обороти),ресурсовіддача, коефіцієнт трансформації = Чиста виручка від реалізації продукції (далі - ЧВ)/Активи

На початок  періоду: 103992,2/110637,0=0,939

На кінець періоду: 114454,0/132576,0=0,863

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

     1.2.2. Фондовіддача = ЧВ/Обігові кошти

На початок  періоду: 103992,0/246640,0=4,216

На кінець періоду: 114454,0/23490,0=4,872

Напрямок збільшення, відповідає, отже ставимо +

    1.2.3 Коефіцієнт оборотності обігових коштів (обороти) =ЧВ/Обігові кошти

    На  початок періоду:103992,0/77636,0+466,0=1,349

    На  кінець періоду :114454,0/94689,0+1326,0=1,192

Напрямок зменшення, не відповідає, отже ставимо -

    1.2.4 Період одного обороту обігових коштів (днів) = 360 /К об.

На початок  періоду: 360/1,349=266,86

На кінець періоду:360/1,192=302,01

Напрямок збільшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.2.5Коефіцієнт оборотності запасів (обороти) =Собівартість реалізації/Середні запаси

На початок  періоду: 60634,0/12973,0+22725,0+20854,0+30,0=1,072

На кінець періоду :69627,0/14728,0+42468,0+25056,0+39,0=0,846

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.2.6 Період одного  обороту запасів (днів) =360/К о.з.

На початок  періоду: 360/ 1,072=335,8

На кінець періоду:360/0,846=425,5

Напрямок збільшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.2.7 Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості (обороти) = ЧВ/Середня дебіторська заборгованість

На початок  періоду: 103992,0/0+5757,0+5050,0+0+0+565,0=9,145

На кінець періоду: 114454,0/0+4840,0+4229,0+0+0+1685,0=10,64

Напрямок збільшення, відповідає, отже ставимо +

    1.2.8 Період  погашення дебіторської заборгованості (днів) =

 360/К д.з.

 На початок періоду: 360/ 9,145=39,366

На кінець періоду:360/10,64=33,83

Напрямок зменшення, відповідає, отже ставимо +

    1.2.9.Коефіцієнт оборотності готової продукції =ЧВ/Готова продукція

На початок  періоду: 103992,0/20854,0=4,987

На кінець періоду: 114454,0/25056,0=4,568

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.2.10 Період погашення кредиторської заборгованості (днів) =

(Середня кредиторська  заборгованість) х 360/Собівартість реалізації

На початок  періоду: 25539,0+1850,0+2253,0+243,0+1339,0/60634,0=0,515

На кінець періоду: 10365,0+30,0+1492,0+1615,0+1972,0/69627,0=0,222

Напрямок зменшення,  відповідає, отже ставимо +

    1.2.11 Період    операційного циклу (днів) =Сума періодів запасу і дебіторської заборгованості:Чо.ц.=Чз.+Чд.з

На початок  періоду:335,8+39,366=375,166

На кінець періоду: 425,5+33,83=459,33

Напрямок збільшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.2.12 Період фінансового циклу (днів) : Ф.ц= Чо.ц-Ч к.з.

На початок  періоду: 375,166-0,515=374,651

На кінець періоду: 459,33-0,222=459,108

Напрямок збільшення, не відповідає, отже ставимо - 
 

1.3 Показники рентабельності 

    1.3.1 Рентабельність активів  за  прибутком   від звичайної діяльності =Прибуток від звичайної діяльності/Активи

На початок  періоду: 13173,0/110637,0=0,119

На кінець періоду: 9577,0/132576,0=0,072

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.2 Рентабельність капіталу (активів) за чистим прибутком =

Чистий прибуток/Активи

На початок  періоду: 13073,0/110637,0=0,118

На кінець періоду: 9577,0/132576,0=0,072

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.3 Рентабельність власного капіталу =Чистий прибуток/Власний капітал

На початок  періоду: 13073,0/71356,0=0,183

На кінець періоду: 9577,0/77322,0=0,124

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.4 Рентабельність виробничих  фондів = Чистий прибуток/Виробничі фонди

На початок  періоду: 13073,0/24664,0+12973,0+2272,0=0,217

На кінець періоду: 9577,0/24490,0+14728,0+42468,0=0,119

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.5 Рентабельність реалізованої продукції за прибутком від реалізації = Прибуток від реалізації/Виручка

На початок  періоду:33469,0-7833,0-5416,0/103992,0=0,194

На кінець періоду: 35808,0-8960,0-7413,0/114454,0=0,169

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.6 Рентабельність реалізованої продукції за прибутком від операційної діяльності = Прибуток від операційної діяльності/Виручка

На початок  періоду: 18244,0/103992,0=0,175

На кінець періоду: 16847,0/114454,0=0,147

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.7 Рентабельність реалізованої продукції за чистим прибутком =

Чистий прибуток/Виручка

На початок  періоду: 13073,0/103992,0=0,126

На кінець періоду: 9577,0/114454,0=0,084

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

    1.3.8 Коефіцієнт реінвестування = Реінвестований прибуток/Чистий прибуток

На початок  періоду: 3113,0+32768,0/13073,0=2,745

На кінець періоду: 3113,0+32768,0/9577,0=3,747

Напрямок збільшення,  відповідає, отже ставимо +

    1.3.9 Коефіціент стійкості економічного  зростання =Реінвестований

прибуток/Власний капітал

На початок  періоду: 3113,0+32768,0/71356,0=0,503

На кінець періоду: 3113,0+32768,0/77322,0=0,464

Напрямок зменшення,не відповідає, отже ставимо -

      1.3.10 Період окупності капіталу= Активи/Чистий прибуток

На початок  періоду: 110637,0/13073,0=8,463

На кінець періоду: 132576,0/9577,0=13,843

Напрямок збільшення,не відповідає, отже ставимо -

      1.3.11 Період окупності власного капіталу =Власний капітал/Чистий прибуток