Анализ денежных средств и потоков

y">     3. Методологии - система финансовых  операций в виде притока и  оттока денежных средств, направленных  на решение поставленных задач  и достижение конкретных результатов  в области текущей, инвестиционной  и финансовой сферах деятельности  субъекта. [19, c.11-12]

     Разница между поступлением денежных средств  и их выбытием представляет собой  чистый поток денежных средств.

        Для более глубокого раскрытия сущности денежных потоков и эффективного управления ими необходимо осуществить классификацию по следующим основным критериям:

     1. По направленности движения денежных средств выделяют следующие виды денежных потоков:

• положительный денежный поток;
• отрицательный денежный поток.

     Следует отметить их тесную взаимообусловленность: сбой во времени или объеме одного из них обуславливает сбой и другого  потока. Поэтому их целесообразно  рассматривать во взаимосвязи как  единый объект управления.

     2. По методу исчисления объема:

• валовой денежный поток − это все поступления или вся сумма расходования денежных средств в анализируемом периоде времени;
• чистый денежный поток (ЧДП) представляет собой разность между положительным  (ПДП) и отрицательным (ОДП) потоками денежных средств в анализируемом периоде времени:

 

           ЧДП = ПДП − ОДП  

     ЧДП может быть как положительной, так  и отрицательной величиной.

     3.  По видам деятельности:

• денежный поток от операционной деятельности (отражает поступление денежных средств от покупателей и выплаты денег поставщикам, заработной платы персоналу, занятому в основном производстве, налоговых платежей, отчислений внебюджетным фондам и т.д.);
• денежный поток от инвестиционной деятельности − это поступления и расходования денежных средств, связанные с процессом реального и финансового инвестирования;
• денежный поток от финансовой деятельности − это поступления и выплаты денежных средств, связанные с привлечением дополнительного акционерного и паевого капитала, получением долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов, выплатой дивидендов и т.д.;
• денежный поток по текущей деятельности представляет собой движение денежных средств, связанных с осуществлением текущей деятельности в целом по предприятию в краткосрочном периоде времени.

     4.  По уровню достаточности объема различают:

• избыточный денежный поток, при котором поступления денежных средств значительно превышают реальную потребность предприятия в финансовых ресурсах, в результате чего накапливаются и простаивают свободные остатки денежной наличности на счетах в банке;
• дефицитный денежный поток, при котором поступление денежных средств значительно ниже реальных потребностей предприятия.

     5.  По непрерывности формирования различают:

• регулярный денежный поток, при котором в рассматриваемом периоде происходит регулярный приток или отток денежных средств по отдельным хозяйственным операциям;
• дискретный денежный поток − эпизодическое генерирование денежных средств единичными хозяйственными операциями.

     6.  По стабильности временных интервалов регулярные денежные потоки могут быть:

• с равномерными временными интервалами, который носит название аннуитета;
• с неравномерными временными интервалами притока и оттока денежных средств.

     7.  По периоду времени:

• краткосрочные денежные потоки (до года);
• долгосрочные денежные потоки (свыше года).

     8. По видам используемых валют различают:

• денежные потоки в национальной валюте;
• денежные потоки в иностранной валюте.

     9. По законности осуществления выделяют:

• легальный денежный поток, который соответствует действующим правовым нормам и налоговому законодательству;
• нелегальный денежный поток, который осуществляется с нарушением принятых норм с целью уклонения от налогообложения и личной выгоды.

     Рассмотренные классификации позволяют более  целенаправленно осуществлять учет, анализ и планирование различных видов денежных потоков на предприятии [25, с. 508-509].

     Цель  анализа денежных потоков - получение  необходимого объема их параметров, дающих объективную, точную и своевременную  характеристику направлений поступления  и расходования денежных средств, объемов, состава, структуры, объективных и  субъективных, внешних и внутренних факторов, оказывающих различное  влияние на изменение денежных потоков.

     Задачами анализа денежных потоков являются:

• оценка оптимальности объемов денежных потоков организации;
• оценка денежных потоков по видам деятельности;
• оценка состава, структуры, направлений движения денежных средств;
• оценка динамики потоков денежных средств;
• выявление и измерение влияния различных факторов на формирование денежных потоков;
• выявление и оценка резервов улучшения использования денежных средств;
• разработка предложений по реализации резервов повышения эффективности использования денежных средств. [28, c.34-35]

     Основным  документом для анализа денежных потоков является «Отчет о движении денежных средств», с помощью которого можно контролировать текущую платежеспособность предприятия, принимать оперативные решения по управлению денежными средствами и объяснять расхождение между финансовым результатом и изменением денежных средств.

     При анализе потоки денежных средств  рассматриваются по трем видам деятельности: основная, инвестиционная и финансовая (рис. 1). 

 

     Рис. 1 – Схема движения денежных потоков на предприятии 

     Под основной понимается деятельность организации, преследующая извлечение прибыли в качестве основной цели либо не имеющая извлечения прибыли в качестве такой цели в соответствии с предметом и целями деятельности, т.е. производством промышленной продукции, выполнением строительных работ, сельским хозяйством, торговлей, общественным питанием, заготовкой сельскохозяйственной продукции, сдачей имущества в аренду и другими аналогичными видами деятельности.

     Под инвестиционной деятельностью - деятельность организации, связанная с капитальными вложениями организации в связи с приобретением земельных участков, зданий и иной недвижимости, оборудования, нематериальных активов и других долгосрочных активов, а также их продажей; с осуществлением долгосрочных финансовых вложений в другие организации, выпуском облигаций и других ценных бумаг долгосрочного характера и т.п.

     Под финансовой деятельностью - деятельность организации, связанная с осуществлением краткосрочных финансовых вложений, выпуском облигаций и иных ценных бумаг краткосрочного характера, выбытием ранее приобретенных на срок до 12 месяцев акций, облигаций и т.п. [1]

     По  результатам анализа денежных потоков  можно сделать заключения по следующим  вопросам:

• в каком объеме и из каких источников получены денежные средства, каковы основные направления их расходования;
• способно ли предприятие в результате своей текущей деятельности 
  обеспечить превышение поступлений денежных средств над платежами и насколько стабильно такое превышение;
• в состоянии ли предприятие расплатиться по своим текущим обязательствам;
• достаточно ли полученной предприятием прибыли для удовлетворения его текущей потребности в деньгах;
• достаточно ли собственных средств предприятия для инвестиционной деятельности;
• чем объясняется разница между величиной полученной прибыли и объемом денежных средств. [11, c.311-312]

     Таким образом, значение анализа денежных потоков состоит в получении объективной характеристики движения денежных средств, основная задача анализа денежных потоков заключается в выявлении причин недостатка (избытка) денежных средств, определении источников их поступлений и направлений использования. 
 
 

1.3. Нормативно-правовая  база, регулирующая  учет денежных  средств 
 

     Основополагающим  документом в организации учета  денежных средств является закон  «О бухгалтерском учете и отчетности» (закон Республики Беларусь от 18.10.1994 № 3321-XII (ред. от 26.12.2007 №302-3) // Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь. -2008. -№3. -№2/1399).

     Закон «О бухгалтерском учете и отчетности» определяет правовые и методологические основы организации и ведения бухгалтерского учета, устанавливает требования, предъявляемые к составлению и представлению бухгалтерской отчетности, регулирует взаимоотношения по вопросам бухгалтерского учета и отчетности в Республике Беларусь.

     Действие  настоящего Закона распространяется на юридические лица Республики Беларусь, филиалы и представительства, в  том числе представительства  иностранных организаций, хозяйственные  группы, простые товарищества (участников договора о совместной деятельности), государственные органы, не являющиеся юридическими лицами с учетом особенностей.

     Также важнейшим документом, регулирующим учет денежных средств является Типовой план счетов бухгалтерского учета и Инструкция по его применению (Постановление Министерства финансов Республики Беларусь от 30.05.2003 № 89 (ред. от 05.01.2011 №1) // Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь. -2011. №8/23269).

     Типовой план счетов бухгалтерского учета предусматривает наличие раздела V «Денежные средства». Счета этого раздела предназначены для обобщения информации о наличии и движении денежных средств в официальной денежной единице Республики Беларусь и иностранных валютах, находящихся в кассе, на расчетных, валютных и других счетах, открытых в кредитных организациях на территории Республики Беларусь и за ее пределами, а также ценных бумаг, платежных и денежных документов.

     Денежные  средства в иностранных валютах  и операции с ними учитываются  на счетах этого раздела в белорусских  рублях в суммах, определяемых путем  пересчета иностранной валюты в  установленном порядке. Одновременно эти средства и операции отражаются в валюте расчетов и платежей. [2]

     Движение  денежных средств (расчеты) отражаются в раздел VI «Расчеты». Счета этого раздела предназначены для обобщения информации о всех видах расчетов организации - с различными юридическими и физическими лицами, а также внутрихозяйственных расчетов. [2]

           Кроме того, Постановлением Министерства финансов Республики Беларусь от 17.02.2004 № 16 (ред. от 11.12.2008 №187) «О бухгалтерской отчетности организаций» (Национальный реестр правовых актов Республики Беларусь. -2009. №8/20268) утвержден ряд типовых форм бухгалтерской отчетности, в частности - отчет о движении денежных средств (форма 4).

     Отчет о движении денежных средств должен содержать сведения о потоках  денежных средств (поступление, направление  денежных средств) с учетом остатков денежных средств на начало и конец  отчетного периода в разрезе  текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

     Сведения  о движении денежных средств организации, учитываемых на счетах бухгалтерского учета 50 "Касса", 51 "Расчетный  счет", 52 "Валютные счета", 55 "Специальные  счета в банках", 57 "Переводы в пути", представляются в белорусских  рублях.

     По  группе статей "Поступило денежных средств - всего" (строка 020) и "Направлено денежных средств - всего" (строка 150) формы составляются в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности организации.