Финансовый анализ деятельности предприятия "ООО Топ-книга"

 

Рентабельность продаж изменилась незначительно и составляет на конец периода 2%, но это все  равно свидетельствует о повышении спроса на продукцию предприятия.

Чистые активы представляют собой реальный собственный капитал  организации, поэтому эффективность  их использования характеризуется  показателем рентабельности собственного капитала. К 2008 году рентабельность чистых активов увеличилась до 16%.

Рентабельность собственного капитала в отчетном периоде возросла на 0,02 пункта и составила 11%.

Для анализа факторов изменения рентабельности собственного капитала наибольшее распространение  получила факторная модель, получившая название формулы Дюпона (см. табл. 12).

 

    Таблица 12 - Изменение рентабельности собственного капитала

год	влияние налогов	рентабельность  продаж	коэффициент оборачиваемости  активов	влияние фин. рычага
2007	0,73	0,01	2,74	3,75
2008	0,72	0,02	1,84	4,18
Изменение	-0,01	0,01	-0,90	0,43

 

Формула Дюппона показала, что в основном рентабельность собственного капитала возросла за счет увеличения влияния финансового рычага на 0,43 пункта.

В анализируемом периоде  наблюдается тенденция к росту  всех показателей рентабельности, что свидетельствует об улучшении эффективности деятельности предприятия и о повышении эффективности управления ее затратами.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

 

В работе проведен анализ общества с ограниченной ответственностью «ТОП-КНИГА» - национального оптово-розничного книготоргового предприятия.

По результатам финансового  анализа можно сделать следующие  выводы.

Общая стоимость имущества  или активов организации «ТОП-КНИГА»  увеличилась  в 2008 г. на 1657843 тыс. руб. или в 5,67 раз и в сумме составило 2012767 тыс. руб. Рост иммобилизованных средств оказался в 2,7 раза выше, чем мобильных средств, что определяет тенденцию к замедлению оборачиваемости всей совокупности активов организации и создает неблагоприятные условия для ее финансовой деятельности.

По состоянию на начало 2007 года доля собственного и заемного капитала составляла соответственно 40,85% и 59,15%. По состоянию на конец 2006 года соотношение удельных весов изменилось: доля собственных средств составляет 25,26%, а заемных – 74,74%. Увеличение доли заемных средств свидетельствует об усилении финансовой неустойчивости организации и повышении степени финансовых рисков.

На протяжении всего  анализируемого периода финансовая устойчивость организации характеризовалась  как нормальная в краткосрочном периоде, т. е. ее запасы с избытком (444558 тыс. руб.) обеспечены собственными оборотными средствами, долгосрочными и краткосрочными кредитами и займами, а также нормальными источниками покрытия.

 Коэффициент финансовой устойчивости показывает, что 42% актива финансируется за счет устойчивых источников. Это свидетельствует о неустойчивом финансовом состоянии рассматриваемой организации.

Медленно реализуемые  активы превышали долгосрочные пассивы  в конце анализируемого периода  на 452853 тыс. руб., но этот платежный излишек из-за низкой ликвидности не может быть направлен на покрытие краткосрочных обязательств.

Коэффициент текущей ликвидности по сравнению с  2007 годом повысился на 0,3, причем на конец 2008 года на 1 руб. краткосрочных обязательств приходится 1,08 руб. текущих активов. Это свидетельствует о том, что предприятие в состоянии погасить краткосрочные долги, но материальных и финансовых ресурсов для обеспечения бесперебойной деятельности у него недостаточно.

В целом, предприятие ООО «ТОП-КНИГА» характеризуется низким уровнем ликвидности.

Показатели оборачиваемости  различных видов активов (имущества  в целом, оборотных активов, собственного капитала) имеет отрицательную динамику, т.е. наблюдается снижение общей  ресурсоотдачи имущества, снижение коэффициента оборачиваемости совокупной величины оборотных средств, а также собственного капитала. Все это имеет отрицательное значение не только для самого предприятия, но и для учредителей и собственников организации.

Продолжительность оборота  операционного цикла возросла в 1,7 раз и составила к концу анализируемого периода 154 дня, продолжительность финансового цикла имеет отрицательное значение, к тому же оно только увеличилось, что свидетельствует об оттоке денежных средств организации.

В рассматриваемом периоде предприятие значительно расширило свою деятельность. Это отражается увеличением выручки, к 2008 году выручка увеличилась в2,57 раза или на 2591701 тыс. руб., и составила 4242468 тыс. руб. Соответственно увеличился прирост  чистой прибыли по сравнению с прошлым годом составил в 8,08раз или на 106432 тыс. руб. К 2008 году чистая прибыль составила 121461 тыс. руб.

С целью улучшения  финансового состояния предприятия  целесообразно проводить следующие мероприятия:

• оптимизация структуры баланса организации (средств и источников их пополнения);
• достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование;
• рациональное использование материальных и финансовых ресурсов;
• увеличение ликвидности баланса предприятия за счет своевременного погашения  кредиторской задолженности,  увеличение объема денежных средств и т. д.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список используемых  источников

 

1. Налоговый кодекс Российской Федерации
2. Кириченко Т.В Финансовый менеджмент: Учебное пособие / Под ред. А.А. Комзолова. - М.:Издательско-торговая корпорация «Дашков и К`», 2008. -626 с.
3. Е.М. Марченко, П.Н Захаров - Методические указания к курсовой работе по дисциплине «Анализ и диагностика Финансово-Хозяйствующей деятельности предприятия/ Влад. гос. ун-т.-Владимир, 2007. -28с.
4. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов/Под редакцией Г. Б. Поляка – 2 – е издание, перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2007.-564с.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

на «31» Декабря 2007 г.

 

			Коды
Форма № 1 по ОКУД			0710001
	Дата (год, месяц, число)		2007	12	31
Организация: ООО «ТОП-КНИГА»		по ОКПО	41373724
Идентификационный номер  налогоплательщика		ИНН	5405164630 /540501001
Вид деятельности: Оптово-розничная торговля		по ОКВЭД
Организационно-правовая форма / форма собственности ООО/частная		по ОКОПФ/ОКФС	65/16
Единица измерения: тыс. руб.		по ОКЕИ	384
Местонахождение (адрес): г.Новосибирск-8 ул.Либкнехта, 125

 

Дата утверждения
Дата отправки (принятия)

 

АКТИВ	Код строки	На начало отчетного года	На конец  отчетного периода
1	2	3	4
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
Нематериальные активы	110	-	-
Основные средства	120	39969	170263
Незавершенное строительство	130	12230	147408
Доходные вложения в  материальные ценности	135	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	140	10843	7307
Отложенные налоговые  активы	145	-	-
ИТОГО по разделу I	190	63042	324978
II. ОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ
Запасы	210	94708	347434
в том числе: сырье, материалы и  другие аналогичные ценности	211	32	79
готовая продукция и  товары для перепродажи	214	93963	344006
расходы будущих периодов	216	713	3349
Налог на добавленную  стоимость по приобретенным ценностям	220	27809	89890
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев после  отчетной даты)	230	636	-
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	104008	157586
в том числе: покупатели и заказчики	241	90468	121225
Краткосрочные финансовые вложения	250	-	-
Денежные средства	260	92607	24649
Прочие оборотные активы	270	0	497
ИТОГО по разделу II	290	319768	620056
БАЛАНС (сумма  строк 190+290)	300	382810	945034

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПАССИВ	Код строки	На начало отчетного  года	На конец  отчетного периода
1	2	3	4
III. КАПИТАЛ  И РЕЗЕРВЫ
Уставный капитал	410	4	14
Добавочный капитал	420	-	-
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	145442	179512
ИТОГО по разделу III	490	145446	179526
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	510	4000	4200
ИТОГО по разделу IV	590	4000	4200
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
Займы и кредиты	610	0	227085
Кредиторская задолженность	620	233364	534223
в том числе: поставщики и подрядчики	621	221875	516686
задолженность перед  персоналом организации	622	5496	7067
задолженность перед  государственными внебюджетными фондами	623	3325	5508
задолженность по налогам  и сборам	624	2668	4962
прочие кредиторы	625	-	-
Прочие краткосрочные  обязательства	660	-	-
ИТОГО по разделу V	690	233364	761308
БАЛАНС (сумма  строк 490+590+690)	700	382810	945034