Анализ финансового состояния предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 01 Мая 2012 в 14:05, курсовая работа

Краткое описание

В настоящее время значение анализа финансового состояния предприятия в комплексном анализе деятельности возросло. Практически все пользователи финансовых отчетов используют методы финансового анализа для принятия решений по оптимизации своих интересов.
Собственники анализируют отчеты для повышения доходности капитала, обеспечения стабильности положения предприятия. Кредиторы и инвесторы анализируют финансовые отчеты, чтобы минимизировать свои риски по займам и вкладам. Можно твердо говорить, что качество принимаемых решений целиком зависит от качества аналитической обоснованности принимаемых решений.

Содержимое работы - 1 файл

курсовик.docx

— 44.56 Кб (Скачать файл)

Система финансово-экономических  коэффициентов, характеризующих деятельность предприятия, позволяет вести анализ не абсолютных показателей в стоимостном  выражении, а безразмерных величин, что позволяет практически исключить  влияние временной динамики абсолютных показателей на результаты анализа, отчасти уменьшить инфляционное искажение данных. Сравнение финансово-экономических  коэффициентов с критическими и  рекомендуемыми значениями этих коэффициентов  позволяет сделать конкретные выводы о финансовом состоянии предприятия.

Для различных категорий  пользователей или субъектов  финансового анализа наибольший интерес представляют различные, соответствующие  их профессиональным и финансовым интересам, разделы анализа.

Для налоговой инспекции  необходимо, в первую очередь, знание таких финансовых показателей как  прибыль, рентабельность активов, рентабельность реализации и другие показатели рентабельности. Для кредитующих банков важна  платежеспособность и ликвидность  активов предприятия, т. е. возможность  покрыть свои обязательства быстро реализуемыми активами. Эту информацию дает исследование величины и динамики коэффициентов абсолютной и текущей  ликвидности.

Для партнеров по договорным отношениям (поставщиков продукции  и ее потребителей) в первую очередь  важна финансовая устойчивость предприятия, т. е. степень зависимости своей  хозяйственной деятельности от заемных  средств, способность предприятия  маневрировать средствами, финансовая независимость предприятия.

Для акционеров и инвесторов в первую очередь представляют интерес  показатели, влияющие на доходность капитала предприятия, курс акций и уровень  дивидендов.

Рентабельность капитала показывает, сколько прибыли, за расчетный  период времени, предприятие получает на рубль своего капитала. Не менее  важен объем реализации, непосредственно  влияющий на прибыль. Таким образом, каждыйпользователь программы финансового  анализа наибольшее внимание уделяет  именно нескольким определенным показателям, хотя для более глубокого исследования и обоснованных выводов необходимо, безусловно, проведение финансового  анализа по всем разделам для получения  объективной и всесторонней картины  или диагноза финансового состояния  предприятия.

2. Анализ финансового  состояния ОАО  «Свердловскагропромснаб»

2.1 Организационно-экономическая характеристика ОАО «Свердловскагропромснаб»

Открытое акционерное  общество «Свердловскагропромснаб» расположено  в центре города Екатеринбурга по улице Белинского, 76.

Правовое положение  общества определено гражданским кодексом РФ, Федеральным Законом «Об акционерных  обществах» и иными правовыми  актами.

ОАО «Свердловскагропромснаб» является юридическим лицом по законодательству РФ, имеет самостоятельный баланс, круглую печать со своим наименованием, расчетные банковские счета, а также  бланки со своим, наименованием. В ОАО  «Свердловскагропромснаб» имеется  обособленное структурное подразделение  база снабжения в городе Сухой  Лог, зарегистрированное в налоговой  инспекции по месту нахождения, с  уплатой причитающихся налогов  и магазин оптовой торговли.

Цель общества - получение  прибыли.

Основными видами деятельности являются:

1) поставка материально-технических  средств и ГСМ для нужд АПК  и других отраслей народного  хозяйства;

2) обеспечение предприятий  АПК машиностроительной продукцией  на основе лизинга (долгосрочной  аренды) с использованием на эти  цели бюджетных средств финансовой  поддержки сельского хозяйства,  а также за счет других источников  финансирования;

3) организация и  ведение предпринимательской деятельности;

4) создание собственной  производственной инфраструктуры, включая производственные и перерабатывающие  мощности, складские помещения, вспомогательные  объекты, транспорт и сбытовую (оптовую или розничную) сеть;

5) приобретение и  реализация сельскохозяйственного  сырья, товаров массового спроса, оборудования, строительных материалов, транспортных средств и иного  имущества в порядке оптовой  и мелкооптовой торговли;

6) осуществление ремонта  и технического обслуживания  транспортных средств по заказам  населения, строительных работ;

7) сдача в аренду  имущества, объектов недвижимости;

8) оказание эксплуатационных  услуг по содержанию здания.

Данное предприятие  для достижения целей своей деятельности вправе от своего имени совершать  сделки, приобретать имущественные  и личные неимущественные права  и нести обязанности. Общество является собственником имущества, учитываемого на его самостоятельном балансе, включая имущество, переданное ему  учредителями при создании общества, а также имущество, переданное обществу в уплату акций.

ОАО «Свердловскагропромснаб» несет ответственность по своим  обязательствам в пределах принадлежащего ему имущества. Общество самостоятельно планирует свою производственно-хозяйственную  деятельность и социальное развитие коллектива. Основу плана составляют договора, заключенные с потребителями  продукции и услуг и поставщиками товарно-материальных технических  ресурсов, а также решения Исполнительных органов общества и Совета директоров.

ОАО «Свердловскагропромснаб» - крупнейший поставщик продукции  материально-технического назначения для нужд АПК Свердловской области. Организация имеет многолетние  хозяйственные и деловые связи  с заводами-изготовителями, как в  России, так и в странах СНГ, а также со всеми сельхозтоваропроизводителями АПК области. Сегодня оно является региональным представителем 16 заводов  тракторного и сельскохозяйственного  машиностроения.

Большую работу акционерное  общество проводит и как сублизингодатель через ОАО «Росагроснаб».

Одним из видов деятельности организации является продажа различной  машиностроительной продукции.

Товаропроизводящая  сеть акционерного общества состоит  из 30 районных агроснабов и 27 ремонтно-технических  предприятии, с которыми налажены договорные отношения.

2.2 Анализ финансовых результатов предприятия

Результаты деятельности предприятия получают денежную оценку в системе показателей финансовых результатов. Обобщенно наиболее важные показатели финансовых результатов  деятельности предприятия представлены в отчете о прибылях и убытках.

Выявим основные факторы, повлиявшие в отчетном году на деятельность организации, и проведем анализ результатов  деятельности предприятия.

Таблица 1 - Анализ финансовых результатов

 
Показатели Предыдущий период (2005 г.) Отчетный период (2006 г.) Абсолютные отклонения Динамика, %  
Доходы  и расходы по обычным  видам деятельности. Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг, (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательств платежей) 126175 171650 45475 101,36  
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг 102820 141890 39070 101,38  
Валовая прибыль 23355 29760 6405 101,27  
Коммерческие  расходы 14846 17526 2680 101,2  
Управленческие  расходы 8378 10148 1770 101,21  
Прибыль (убыток) от продаж 131 2086 1955 115,92  
Прочие  доходы и расходы. Проценты к получению 96 86 -10 100,9  
Проценты  к уплате 180 117 -63 100,65  
Доходы от участия в других организациях 0 0 0 0  
Прочие операционные доходы 7814 3829 -3985 100,49  
Прочие операционные расходы 6894 2559 -4335 100,37  
Прибыль (убыток) до налогообложения 966 3325 2359 103,44  
Отложенные  налоговые активы 31 31 0 100  
Отложенные  налоговые обязательства 0 0 0 0  
Текущий налог  на прибыль 459 1043 584 102,27  
Чистая  прибыль (убыток) отчетного  периода 538 2313 1775 104,3  
           

Таблица 2 - Анализ прибыли  до налогообложения

 
Показатели Предыдущий период (2005 г.) Отчетный период (2006 г.) Отклонения Структура, %  
      Абсолютные, +/- Динамика, % Предыдущий период (2005 г.) Отчетный период (2006 г.)  
Прибыль от продаж 131 2086 1955 115,92 100 100  
Прибыль от операционной деятельности 0 0 - - - -  
Прибыль от внеоперационной деятельности 0 0 - - - -  
Прибыль до налогообложения 966 3325 2359 103,44 100 100  
               

Результаты, приведенные  в таблицах показывают, что в 2006 году по сравнению с 2005 годом произошло  повышение себестоимости проданной  продукции на 39070 тыс.руб., но при  этом прибыль от продаж увеличилась  на 1955 тыс.руб. что составило 15,92% увеличения по сравнению с 2005 г. В 2006 году предприятие  начислило и уплатило налог на прибыль за счет финансовых результатов  и чистой прибыли, что составило 1043 тыс.руб. и увеличилось на 3,44% по отношению к 2005г.

По данным таблиц можно  сделать вывод, что реализация продукции  ОАО «Свердловскагропромснаб» прибыльно, т.к. чистая прибыль за 2006 год составила 2313 тыс. руб., что превышает прибыль 2005 года на 1775 тыс.руб.

2.3 Анализ безубыточности производства

финансовый состояние  безубыточность баланс

При анализе финансового  состояния предприятия необходимо знать запас его финансовой устойчивости (зона безубыточности), который можно  определить по приведенным показателям  в таблице 3.

Таблица 3 - Анализ безубыточности производства

 
Показатели Обозначения Расчетные данные  
Выручка, тыс. рублей Вр 171650  
Переменные  расходы, тыс.рублей Рп 141890  
Постоянные  расходы, тыс. рублей Нр 27674  
Полная себестоимость, тыс. рублей Сп 169564  
Прибыль, тыс. рублей П 2086  
Маржинальный  доход, тыс. рублей МД 29760  
Доля маржинального  дохода Умд 17,34  
Порог рентабельности (Тк), тыс. рублей Ткр 159596  
Запас финансовой прочности

в тыс. рублей

в %

  12054

7,02

 
       

Постоянные расходы = Коммерческие расхода + Управленческие расходы = 17526 + 10148 = 27674

Полная себестоимость = Себестоимость + Постоянные расходы = 141890 + 27674 = 169564

Маржинальный доход = Выручка - Переменные расходы = 171650 - 141890 = 29760

Доля маржинального  дохода = (Маржинальный доход / Выручка) * 100% = (29760 / 171650) * 100% = 17,34%

Порог рентабельности = Постоянные расходы /Доля маржинального  дохода*100= 27674 / 17,34 *100 = 159596

Запас финансовой прочности  в тыс.руб. = Выручка - Порог рентабельности = 171650 - 159596 =12054

Запас финансовой прочности  в % = (Выручка - Порог рентабельности) / Выручка *100 = (171650 - 159596) / 171650 * 100 = 7,02

Проводя анализ безубыточности производства, полученные результаты показывают, что в отчетном периоде  предприятию «Свердловскагропромснаб» нужно было реализовать продукции  на 159596 тыс.руб., чтобы покрыть все  затраты, но при такой выручке  рентабельность была бы равна нулю. Фактически же выручка составила 171650 тыс.руб., что выше пороговой на 12054 тыс.руб. Это и есть запас финансовой устойчивости или зона безубыточности предприятия. Хотя выручка и возросла за 2006 г. 36,04 % по отношению к 2005 г., что  составило 45475 тыс.руб., но предприятию  нужно постоянно следить за запасом  финансовой устойчивости, т.к. данный запас  составляет всего 7,02 %, что очень  близко к нулю.

Информация о работе Анализ финансового состояния предприятия